Las PYMEs en Venezuela

Introducción

La situación de crisis económica
generalizada por la que ha atravesado el país, ha obligado
a que las instituciones, tanto públicas como privadas, se
transformen y tengan una visión mas articulada en su
conjunto, abriendo espacio para la concertación. Como una
de las herramientas del Gobierno Nacional en su estrategia de
apoyo a las pequeñas y medianas empresas, el Ministerio de
Industria y Comercio implementa programas y plantea proyectos
dirigido a la Pequeña y mediana empresa.

Históricamente, la PYME se ha visto afectada por
la carencia de fondos propios, aunado a los obstáculos que
se le presentan para la obtención de créditos a
largo plazo y a su misma capacidad para negociar condiciones
favorables con la Banca. Esta situación, conjuntamente con
la crisis por la cual viene atravesando Venezuela en los
últimos años, ha provocado su estancamiento, el
cual se refleja en el incremento de la tasa de desempleo y la
comparecencia de fuentes alternas para la generación de
ingresos; básicamente a través de la
economía informal. Por otra parte, en el contexto
económico mundial se ha demostrado que la PYME posee
ciertas ventajas que le permiten adaptarse favorablemente a los
cambios estratégicos relacionados con su desarrollo, lo
cual justifica que cualquier inversión que realicen los
gobiernos en proyectos de apoyo dirigido a este sector, tiene la
mayor justificación económica y social.

Por todo esto se puede decir que en Venezuela existe la
necesidad de propiciar condiciones técnico-financieras que
favorezcan la capacidad de competir de las pequeñas y
medianas empresas –PYMES-, así como un mercado de
servicios de consultoría, que es necesario poner a
disposición de las pymes para orientar y asesorar al
empresario, en la identificación de necesidades
organizacionales y en la conversión de éstas en
requerimientos de servicios de consultoría para el
mejoramiento de la empresa

.Las PYMES industriales tienen la necesidad de
transformar y modernizar sus sistemas de gerencia,
administración y producción para enfrentar la
competencia en el nuevo contexto de apertura externa y de
liberación de los precios y mercados. En estas condiciones
sus posibilidades de desarrollo dependen de la creación de
ventajas competitivas, que a su vez estén en
función del conocimiento tecnológico incorporado al
proceso de gestión y producción de la
empresa.

La finalidad de los créditos a las PYMES es
atender las necesidades de financiamiento de los pequeños
y medianos empresarios tanto en el sector formal como informal
incentivando la inversión en las actividades comerciales,
productivas y servicios; orientado a la financiación de
capital de trabajo o activo fijo.

Mediante la elaboración de este trabajo queremos
profundizar acerca de uno de los tipos de financiamiento que
pueden ser utilizados en Venezuela: "Créditos a PYMES",
dando algunas definiciones claves para el entendimiento del tema,
los posibles usuarios, quienes los ofrecen , beneficios,
incentivos, mencionando los entes que intervienen en el proceso
de financiamiento, las instituciones vinculadas a la
pequeña y mediana empresa, entre otros aspectos
importantes. Para finalizar el trabajo se anexan dos
artículos del periódico Universal los cuales
muestran la posición de las pymes en Venezuela,
además del proyecto de la Ley de Estímulo y
desarrollo de la Micro, Pequeña y Mediana
empresa.

Pymes

¿Qué entendemos por pymes?

En Venezuela

El gobierno la define así:

Definición adoptada por el Gobierno
Nacional Ley de Promoción y Desarrollo de la
Pequeña y Mediana Industria. (art. 3)Año
2001

Para todos los efectos de la
implementación de los distintos instrumentos del presente
régimen legal, se entiende por micro, pequeña y
mediana empresa, toda unidad de explotación
económica, realizada por persona natural o
jurídica, en actividades agropecuarias, industriales,
comerciales o de servicios, que responda a los siguientes
parámetros y características: 1. Mediana
empresa:

-Plantilla de personal entre cincuenta (50)
y ciento cincuenta (150) empleados. -Facturación anual
entre cien mil (100.000) y ciento cincuenta mil (150.000)
unidades tributarias.

2. Pequeña empresa:

-Plantilla de personal entre cinco (5) y
cincuenta (50) empleados. -Facturación anual entre diez
mil (10.000) y cien mil (100.000) unidades tributarias. 3.
Microempresa:

-Plantilla de personal no superior a cinco
(5) empleados.-Facturación anual entre quinientas (500) y
diez mil (10.000) unidades tributarias.Parágrafo 1. Para
la clasificación de aquellas micro, pequeñas y
medianas empresas que presenten combinaciones de
parámetros de plantilla de personal y facturación
anual diferente a los indicados, el factor determinante para
dicho efecto será el de la plantilla de personal.
Parágrafo 2. Los beneficios vigentes para las MIPyMEs
serán extensivos a las formas asociativas que las
incluyan, tales como consorcios, uniones transitorias de
empresas, cooperativas, polos productivos,
"joint-ventures", incubadoras de empresas, y cualquier
otra modalidad de asociación lícita.

Esta definición es susceptible de
variar en función de los distintos contextos
económicos e históricos. Por ello, no existe una
definición única de la empresa en función de
su dimensión, sino que se utilizan diversos criterios
diferenciadores del tamaño. Tales descripciones son
arbitrarias y no permiten establecer una definición
precisa y categórica de lo que en realidad engloba el
concepto de 'PYME'. Con frecuencia, se utilizan otros criterios
para definir la dimensión de la empresa en función
de: 1) la plantilla de empleados; 2) el volumen de ventas y 3) el
valor añadido, definido éste como la suma de gasto
en personal, amortizaciones, gastos financieros, beneficios netos
e impuestos.

Por otra parte, hay que señalar que las PYMEs son
mucho más vulnerables a las condiciones del mercado que
las grandes empresas, pues no tienen la capacidad de resistencia
que tienen estas últimas imponiendo precios o cantidades,
como ocurre en los mercados oligárquicos dominados por
unas pocas grandes compañías. Pero esto, que a
primera vista puede parecer una desventaja competitiva de las
PYMEs frente a las grandes empresas, es al mismo tiempo uno de
sus puntos fuertes, porque las obliga a ser más
dinámicas y flexibles para adaptarse a las condiciones
cambiantes de los mercados. Esto les permite tener una estructura
menos rígida que la de las grandes empresas, y un margen
de maniobra y una capacidad de reacción
mayores.

Por último, es necesario referirse al
comportamiento exterior de las PYMEs. Al tener un tamaño
más o menos reducido, tienen mayor dificultad para
expandirse y poder llegar a mercados alejados de su punto de
residencia. Por ello, la mayoría de las PYMEs se
concentran en mercados locales, regionales o, como mucho,
nacionales. Sin embargo, en los últimos años existe
una clara tendencia a la internacionalización de la
actividad económica de las pequeñas y medianas
empresas que, mediante acuerdos con otras PYMEs alejadas de sus
mercados de origen, consiguen ampliar su alcance y su actividad a
territorios y mercados exteriores a los que, de otra forma, no
podrían acceder.

Desde principios de la década pasada se hizo
patente que las grandes corporaciones multinacionales
tenían cada vez mayores problemas para innovar y adaptarse
a una economía en cambio continuo, mientras que las
pequeñas y medianas empresas se adaptan con gran rapidez,
por lo que han crecido en importancia tanto por volumen de
negocios como por personal laboral contratado. Este
fenómeno ha ido acompañado de un aumento del
autoempleo en los países capitalistas
occidentales.

Características de la pymes

• Situación Socio-Económica

La mayoría de las personas del sector PYMES
pertenecen a niveles socio económicos bajos. El ingreso
aportado por la unidad productiva representa el principal o
único ingreso familiar.

• Estrecha Relación Capital –
  Trabajo

La persona que aporta el capital es la misma que
trabaja, confundiéndose la fuente de financiamiento de la
empresa y la familia.

• Múltiples Funciones

Los trabajadores realizan múltiples
funciones y el proceso de toma decisiones está
centralizado, dándose que el empresario realiza funciones
de gestión y de producción.

• Escaso Acceso Al
  Crédito

Debido, principalmente, a las siguientes
razones:Las PYMES son consideradas como de muy alto
riesgo.Insuficiente documentación contable – financiera.No
poseen el nivel y tipo de garantías exigidas.Las
instituciones financieras no han desarrollado una
tecnología adecuada para su atención.

• Escasa Capacidad Empresarial

Cultura empresarial incipiente.El 70% de
las PYMES que inician sus actividades desaparecen en el primer
año de operación.Incipiente Desarrollo
TecnológicoEscasos recursos
tecnológicos.Máquinas y equipos obsoletos,
resultado: baja productividad.No existen sistemas de
producción para operaciones a pequeña
escala.

• HeterogeneidadEl sector PYMES no es un
  grupo homogéneo, son muchas las diferencias que
  existen entre las diversas unidades que conforman este
  sector, por lo cual cualquier tratamiento tiene que ser
  diferenciado en función a:

Nivel de crecimientoAcumulación
ampliadaAcumulación simpleSubsistenciaGestión y
organizaciónFamiliarGrupalPersonalActividad
económicaSe observa que las PYMES urbanas se concentran en
los sectores de: comercio, servicios, transporte, e
industria.

Definición
de empresa

Es una organización económica donde se
combinan los factores productivos para generar los bienes y
servicios que una sociedad necesita para poder satisfacer sus
necesidades, por lo que se convierte en el eje de la
producción.

 CARACTERÍSTICAS DE LA
EMPRESA:

• Fin económico: Busca crear bienes y servicios
  para la sociedad.

• Objetivo: Busca maximizar las ganancias.

• Fin Mercantil: Busca producir para el
  mercado.

• Tiene cierta responsabilidad con la sociedad el cual
  está motivado por las utilidades.

• Asume riesgo: Está sujeta a los factores que
  determinan comportamiento y estado de la empresa.

Característica de pequeñas
empresa

• 11 a 50 personas.

• Existe un grupo que constituye la esencia de la
  empresa.

• En las empresas que son del tipo familiar se
  observan dificultades para tener racionalidad en las
  decisiones.

• No existen funciones fijas y delimitadas, tampoco
  existe planeamiento.

• El empresario ejerce la gestión de control
  (la cual carece de medios formales) en forma personal, visual
  y con presencia permanente. Como consecuencia los
  demás miembros no deciden.

• El empresario tiene un falso esquema fatalista y
  asume una actitud omnipotente y paternalista, además
  de creer que la gente no sirve.

Característica de medianas empresas

• Mayor número de personas.( entre 51 y 100
  personas)

• Nuevo nivel de complejidad en materia de
  coordinación y control.

• Existen mayores exigencias en
  comunicación.

• Hay un crecimiento del volumen de operaciones que no
  le permiten ejercitar como antes la gestión
  (decisiones y control).

• Introducción de variables. Incorporar
  personas que puedan asumir funciones de coordinación y
  control y, paulatinamente, funciones de decisión; lo
  que implica redefinir el punto de equilibrio y aumentar
  simultáneamente el grado de compromiso de la
  empresa.

Además es necesario saber cuales son las
características de las grandes empresas:

• Al comienzo posee las características de la
  empresa mediana.

• En sus instancias finales se ve acechada por la
  burocratización.

• Está basada en esquemas más o menos
  automatizados con mecanismos de control y de operación
  absolutamente formalizados por un rigorismo sin sentido si se
  lo analiza con sentido de finalidad, de servicio o de
  eficiencia.

• Los circuitos de información y las redes de
  comunicación son lentos y complejos.

Acceso al
financiamiento

Crédito mipymes

(micro, pequeñas y medianas
empresas)Los créditos a la micro, pequeña y mediana
empresa (MIPYMES), son instrumentos que les son otorgados a estas
compañías que los requieran, a través del
Estado (por medio del Fondo Nacional Para el Desarrollo de la
Micro, Pequeña y Mediana Empresa, "FONAPYME") y de
entidades financieras, con la finalidad de alcanzar un desarrollo
más integrado, equilibrado, equitativo y eficiente de la
estructura productiva y de la sociedad venezolana en
general.

¿Quiénes son los
usuarios?Para todos los efectos de la implementación de
los distintos instrumentos, se entiende por micro, pequeña
y mediana empresa, toda unidad de explotación
económica, realizada por persona natural o
jurídica, en actividades agropecuarias, industriales,
comerciales o de servicios, que responda a los siguientes
parámetros y características: 1. Mediana empresa:
-Plantilla de personal entre cincuenta (50) y ciento cincuenta
(150) empleados. -Facturación anual entre cien mil
(100.000) y ciento cincuenta mil (150.000) unidades tributarias.
2. Pequeña empresa:-Plantilla de personal entre cinco (5)
y cincuenta (50) empleados. -Facturación anual entre diez
mil (10.000) y cien mil (100.000) unidades tributarias. 3.
Microempresa: -Plantilla de personal no superior a cinco (5)
empleados.-Facturación anual entre quinientas (500) y diez
mil (10.000) unidades tributarias.

Para la clasificación de aquellas
micro, pequeñas y medianas empresas que presenten
combinaciones de parámetros de plantilla de personal y
facturación anual diferente a los indicados, el factor
determinante para dicho efecto será el de la plantilla de
personal. Los beneficios vigentes para los créditos PYMES
serán extensivos a las formas asociativas que las
incluyan, tales como consorcios, uniones transitorias de
empresas, cooperativas, polos productivos, "joint-ventures",
incubadoras de empresas, y cualquier otra modalidad de
asociación lícita.

Incentivos Impositivos Como un incentivo
directo para la creación y constitución de nuevas
micro, pequeñas y medianas empresas, se establece durante
al menos cinco años consecutivos desde su creación,
la exoneración del impuesto sobre la renta y a los activos
empresariales a las empresas micro, pequeñas o medianas de
nueva creación. Como un incentivo a la generación
de empleo, se establece una reducción anual del impuesto
sobre la renta de las micro, pequeñas y medianas empresas,
proporcional al incremento que en el mismo año fiscal
hayan realizado dichas empresas en su plantilla de personal. Las
MIPYMES podrán reponer el Impuesto al Valor Agregado (IVA)
hasta sesenta días después de haber realizado la
venta. Además, los municipios podrán establecer
regímenes tributarios especiales para estimular la
creación de éstas empresas, hasta por un
término de diez años a partir de la
constitución de los respectivos establecimientos
empresariales. Como un incentivo a la capacitación laborar
y profesional de los obreros, empleados y gerentes de las micro,
pequeñas y empresas, está establecido un
crédito fiscal equivalente al menos al ocho por mil (8 %o)
de la suma total anual de los sueldos, salarios y remuneraciones
en general por servicios prestados, abonados al personal ocupado
en dichos establecimientos, y sin tener en cuenta la clase de
trabajo que aquel realice. El Ministerio de Producción y
Comercio, está en el deber de destinar recursos
presupuestarios para la formación y capacitación de
empresarios de las micro, pequeñas y medianas
empresas.

Integración Regional Y SectorialEl
Ministerio de Producción y Comercio es el encargado de
impulsar la creación de una Red de Agencias Regionales de
Desarrollo Productivo que tendrá por objeto brindar
asistencia a las MIPYMES de las distintas regiones del
país. Dicho Ministerio suscribirá acuerdos con los
entes públicos regionales y locales, y con otras
instituciones públicas o que deseen brindarlos, y que
manifiesten su interés en integrar la Red. Los entes
públicos regionales y locales, o las instituciones que
firmen esos convenios deberán garantizar que las Agencias
cumplan con los requisitos que oportunamente dispondrá el
Ministerio de Producción y Comercio. Las Agencias que
conformen la Red funcionarán como ventanilla de acceso a
todos los instrumentos y programas actuales y futuros de que
disponga el Ministerio de Producción y Comercio para
asistir a las MIPYMES.Asimismo, dicho Ministerio celebrará
convenios con otras áreas del Estado Nacional para que la
información y/o los servicios que produzcan exclusiva o
prioritariamente destinados a las MIPYMES puedan ser incorporados
al conjunto de instrumentos de que dispondrán las
Agencias. Los contratos de fideicomiso mencionados en los
artículos 3º y 9º de la Ley de Estímulo y
Desarrollo a la Micro, Pequeña y Mediana Empresa,
preverán una asignación de fondos para la
instalación y puesta en marcha de la Red de Agencias
Regionales por hasta la suma de Tres Millardos de
Bolívares (Bs. 3.000.000.000). Los principios que
regirán el desarrollo y el funcionamiento de la Red son
los de colaboración y cooperación institucional,
asociación entre el sector público y el sector
privado, y cofinanciamiento de la Nación, los Estados y
los Municipios.

Fondo nacional de desarrollo para la micro,
pequeña y mediana empresa

La creación del Fondo Nacional de
Desarrollo para la Micro, Pequeña y Mediana Empresa
("FONAPYME"), tiene como objeto realizar aportes de capital y
brindar financiamiento para inversiones productivas a las
empresas y formas asociativas comprendidas en el artículo
1º de la Ley de Estímulo y Desarrollo de la Micro,
Pequeña y Mediana Empresa, bajo las modalidades que
establezca la reglamentación.Para esto se
constituirá un fideicomiso financiero, por el cual, el
Poder Ejecutivo Nacional, a través del Ministerio de
Producción y Comercio, como fiduciante, encomendará
al Banco Central de Venezuela, que actuará como
fiduciario, la emisión de certificados de
participación en el dominio fiduciario del FONAPYME,
dominio que estará constituido por las acciones y
títulos representativos de las inversiones que realice. El
Ministerio de Producción y Comercio remitirá para
aprobación del Poder Ejecutivo Nacional el respectivo
contrato de fideicomiso.El Banco Central de Venezuela y el
Ministerio de Finanzas, deberán asumir el compromiso de
suscribir certificados de participación en el FONAPYME por
hasta la suma total de cien millardos de bolívares
(Bs.100.000.000.000) en las proporciones y bajo las condiciones
que determine la reglamentación de Ley de Estímulo
y Desarrollo para la Micro, Pequeña y Mediana Empresa .
Podrán además suscribir certificados de
participación del FONAPYME, organismos internacionales,
entidades públicas y privadas nacionales o extranjeras,
gobiernos provinciales o municipales, en la medida en que
adhieran a los términos generales del fideicomiso
instituido por el artículo 3º de la Ley mencionada.
El Ministerio de Finanzas, estará facultado para suscribir
los certificados subordinados que emita el FONAPYME.La
elegibilidad de los proyectos a financiar con recursos del
FONAPYME estará a cargo de un Comité de Inversiones
compuesto por tantos miembros como se establezca en la
reglamentación, los cuales serán designados por el
Poder Ejecutivo Nacional, y cuya presidencia estará a
cargo del Viceministro de Industria del Ministerio de
Producción y Comercio o del representante que éste
designe. En el Comité de Inversiones deberán estar
representadas las asociaciones empresariales más
representativas del sector en el ámbito nacional.Las
funciones y atribuciones del Comité de Inversiones
serán establecidas por la reglamentación de la Ley
de Estímulo y Desarrollo de la Micro, Pequeña y
Mediana Empresa, incluyendo entre otras la de fijar la
política de inversión del FONAPYME, establecer los
términos y condiciones para el otorgamiento del
financiamiento que brinde y actuar como máxima autoridad
para la aprobación de los emprendimientos en cada caso. El
Banco Central de Venezuela, como fiduciario del FONAPYME,
deberá prestar todos los servicios de soporte
administrativo y de gestión que el Comité de
Inversiones le requiera para el cumplimiento de sus funciones.La
duración del FONAPYME. Está dada por un plazo de
extinción general de veinticinco años para el
FONAPYME, a contar desde la fecha de su efectiva puesta en
funcionamiento. No obstante de ello, el fiduciario
conservará los recursos suficientes para atender los
compromisos pendientes, reales o contingentes, que haya asumido
el FONAPYME hasta la fecha de extinción de esas
obligaciones. El Poder Ejecutivo Nacional tiene la facultad de
extender la vigencia del FONAPYME por períodos adicionales
de veinticinco años, en forma indefinida. El Estado
Nacional será el destinatario final (fideicomisario) de
los fondos integrantes del FONAPYME en caso de su
extinción o liquidación.

Fondo de garantía para la micro,
pequeña y mediana empresa

El Fondo de Garantía para la Micro,
Pequeña y Mediana Empresa (FOGAPYME) creado con el objeto
de otorgar garantías en respaldo de las que emitan las
Sociedades de Garantía Recíproca y ofrecer
garantías directas a las entidades financieras acreedoras
de las MIPYMES y formas asociativas comprendidas en el
artículo 1º de la Ley de Estímulo y Desarrollo
de la Micro, Pequeña y Mediana Empresa, a fin de mejorar
las condiciones de acceso al crédito de las mismas.
Asimismo, este fondo podrá otorgar garantías en
respaldo de las que emitan los fondos regionales constituidos por
el gobierno respectivo, siempre que cumplan con requisitos
iguales o equivalentes a los de las Sociedades de Garantía
Recíproca. A medida que se vaya expandiendo la
creación de Sociedades de Garantía
Recíproca, el FOGAPYME se irá retirando
progresivamente del otorgamiento de garantías directas a
los acreedores de MIPYMES en aquellas regiones que cuenten con
una oferta suficiente por parte de dichas sociedades. El
otorgamiento de garantías por parte del FOGAPYME
será a título oneroso. El Ejecutivo Nacional a
través de sus organismos encargados del fomento
industrial, implementará programas y destinará
recursos específicos para el fortalecimiento y
modernización de las instituciones de apoyo al sector en
sus diferentes ámbitos:- Creación,
organización y coordinación de los órganos
del poder público con competencia sobre la PYME.- Gremios
y cámaras empresariales de las PYMES, con especial
énfasis en el desarrollo y promoción de la
asociatividad, capacitación empresarial, acceso y mejora
de los canales de comercialización y desarrollo de
sistemas de información adecuados.- ONG y otras
organizaciones de la Sociedad civil de apoyo a las
PYMES.

Régimen De Compensación De
TasasExiste un régimen de compensación de tasas de
interés para las Micro, Pequeñas y Medianas
Empresas, tendiente a disminuir el costo del crédito. El
monto de dicha compensación será establecido en el
artículo 23 º de la Ley de Estímulo y
Desarrollo de las Micro, pequeñas y medianas
Empresas:"…Se favorecerá con una compensación
especial a las MIPyMEs nuevas o en funcionamiento localizadas en
los ámbitos geográficos que reúnan alguna de
las siguientes características:

• regiones en las que se registren tasas
  de crecimiento de la actividad económica inferiores a
  la media nacional;

• regiones en las que se registren tasas
  de desempleo superiores a la media nacional."

El Ejecutivo Nacional es quien
creará los mecanismos e instrumentos necesarios para la
aplicación de éste régimen, cuya
aplicación será de obligado cumplimiento para los
entes financieros y crediticios públicos.Las entidades
financieras participantes deberán comprometerse a brindar
un tratamiento igualitario para todas las empresas, hayan sido o
no previamente clientes de ellas, y no podrán establecer
como condición para el otorgamiento de los
préstamos a tasa bonificada la contratación de
otros servicios ajenos a aquellos.

Entes que intervienen en el proceso de
financiamiento de las Pymes

A continuación se mencionan los
principales entes que intervienen en el financiamiento a la
pequeña y mediana empresa en Venezuela, y algunos aspectos
interesantes de ellos.Entre los entes públicos, se
mencionan: CORPOINDUSTRIA, FONCREI (Fondo de Crédito
Industrial); CONNDUSTRIA (Confederación Venezolana de
Industriales), BIV (Banco Industrial de Venezuela), y el
recién creado Banco del Pueblo.

• Corpoindustria: la Corporación de Desarrollo
  de la Pequeña y Mediana Industria (CORPOINDUSTRIA), se
  creó mediante ley aprobada en el Congreso Nacional el
  13 de junio de 1.974, y promulgada el 27 de junio del mismo
  año, bajo las figuras de instituto autónomo
  adscrito al Ministerio de Fomento; tiene personalidad
  jurídica y patrimonio propio e independientes del
  fisco nacional. Atiende las necesidades financieras de
  industriales muy pequeños, que no alcanzan a cubrir
  los requisitos exigidos por las instituciones financieras,
  observando que su cartera se concentra en microempresarios.
  Sus modalidades de financiamiento son: Capital de Trabajo,
  Crédito Rápido, Empresas Establecidas, Empresas
  Promocionales, Posadas y Paraderos Turísticos,
  Artesanal y Microempresas, y Cooperativas. Adicionalmente, a
  esta institución le son asignados, por
  disposición del gobierno central, programas especiales
  de financiamiento que se orientan a resolver más
  problemas sociales que industriales.

Promoción
de Cooperativas y Pymes en Venezuela

Gobierno invertirá Bs 832 millardos para
reactivación de empresas y

Cooperativas

En el segundo semestre de este año, mediante
algunas medidas estratégicas propiciadas por el Ejecutivo
nacional, serán invertidos 832 millardos de
bolívares para la reactivación de pequeñas y
medianas industrias, y la conformación de
cooperativas.

Esta inversión generará más de 100
mil empleos directos y 300 indirectos, gracias al decreto de
compras gubernamentales 1892, el cual permite a cooperativas,
pequeñas y medianas industrias, optar por ser proveedoras
de los distintos entes públicos que demandan bienes y
servicios a la industria nacional.

También se aplicarán los incentivos
fiscales y financieros ,como la exoneración del Impuesto
sobre la Renta para las personas que participen en la
formación de empresas en pro de la mejora de su
productividad y calidad.

5. Problemas crediticios

Quizás el mayor problema que enfrentan las PYMES
en cuanto a los costos de transacción se refiere a su
acceso al crédito.

Por una parte, la estructura de financiamiento es
diferente según el tamaño de las empresas. Las
empresas de menor tamaño no tienen acceso a la fuente de
mercados de capitales (emisión de acciones, obligaciones
negociables) y sólo en contados casos reciben
créditos del exterior (que son una fuente significativa de
financiamiento para las empresas grandes). Para todas las
empresas las fuentes principales son la reinversión de
utilidades, el crédito bancario y el financiamiento de
proveedores. Nótese que las PYMES presentan un menor
porcentaje de respuestas en cuanto al uso de la fuente bancaria
que tiende a ser compensado por el financiamiento de clientes y
el aporte directo de los socios.

Debido a la diferencia en la estructura de
financiamiento el costo financiero total de las empresas no es
muy diferente salvo para empresas muy grandes, donde la tasa
está en línea con la tasa internacional más
el diferencial por riesgo país.

En cuanto a la relación bancaria, la principal
fuente para todo tamaño de empresas proviene de los bancos
privados, la Banca Cooperativa y la Banca Provincial aparecen
como relativamente más vinculados a la empresa de menor
tamaño. En el caso de la primera, una vinculación
más cercana entre empresas y bancos cooperativos (en
particular en el interior) facilitaría la fluidez de
información y la confianza mutua en la relación. En
el caso de la banca pública provincial, la excesiva
flexibilidad en la evaluación del riesgo de negocios
explicaría parcialmente el pobre desempeño de este
tipo de agente financiero.

Por último cabe mencionar que las PYMES operan en
promedio con menos de dos bancos por empresa y que el costo de
financiamiento bancario muestra un diferencial de tasas
importantes. Este diferencial se atribuye a la dificultad de
evaluación adecuada del riesgo del proyecto, tanto por
falta de información objetiva y poco conocimiento del
negocio PYME por los bancos, como por dificultades de
gestión administrativa de las PYMES.

La evidencia indica, entonces, que las PYMES tienen
mayores dificultades para acceder al crédito bancario que
las grandes empresas. Estas diferencias pueden ser la
consecuencia de que una empresa o proyecto pequeño o
mediano esté más expuesta a la asimetría
informativa, en comparación con una empresa grande cuya
actividad normalmente es más fácil de evaluar por
parte de los banqueros. En segundo lugar, el costo de
búsqueda de información suele ser invariable
respecto del monto de los créditos lo que de hecho hace
más costoso operar en el mercado de las PYMES que en otros
mercados de créditos. En tercer lugar, es de esperar que
las PYMES operen con menos bancos que las otras empresas, porque
a pesar de que la cesión de garantías no parece ser
tan frecuente como cabría esperar, las grandes
dificultades que existen para utilizar los activos reales como
garantía más de una vez, obligan a que la
relación crediticia sea como una sola entidad. Por otra
parte, es difícil para un empresario PYME ampliar el
número de bancos con los que opera en créditos.
Debido a la historia crediticia no se puede trasladar de un banco
a otro ni tampoco resulta fácil de transferir a nuevos
banqueros, toda la información económica-financiera
de la que normalmente disponen sus banqueros
tradicionales.

Estos problemas pueden ser particularmente graves en la
Argentina como consecuencia de la inestabilidad económica
que ha caracterizado algunos períodos recientes de la
historia económica argentina y como resultados de las
masivas políticas de regulaciones y controles de todo tipo
aplicadas en el pasado y de la gran evasión de impuestos,
fenómenos que contribuyen a profundizar la incertidumbre y
los problemas de asimetría informativa porque estimulan el
ocultamiento sistemático de la verdadera dimensión
económica de las actividades.

Con respecto a las políticas públicas
destinadas a mejorar el acceso al crédito por parte de las
PYMES, su evaluación global se ve dificultada por el hecho
de que la mayoría de los programas en vigencia son
relativamente nuevos -comenzaron entre 1993 y 1995- sin que hayan
ingresado aún una parte de ellos en la etapa de
implementación definitiva, como es el caso de las
Sociedades de Garantías Recíprocas. Por el momento,
se observa una brecha muy significativa entre los
préstamos otorgados y los montos licitados, ya que los
primeros apenas abrían superado el 65% de lo que se
había licitado -casi todo el cupo disponible-. La fuerte
concentración de los bancos públicos y cooperativos
tanto en la licitación de los cupos como en el
otorgamiento de los préstamos, hace pensar que las
ventajas que ofrece la operatoria no alcanzan a compensar las
dificultades que encuentran los bancos privados no cooperativos
para aumentar sus créditos a las PYMES.

Otras iniciativas como la factura conformada o el cheque
diferido apuntan a posibilitar que las empresas acreedoras por
venta de bienes o servicios logren, a su vez, acceder al
financiamiento más barato a través de la
utilización de los activos corrientes como garantía
de crédito. Aunque la puesta en marcha de las nuevas
figuras es demasiado reciente como para juzgar sus resultados, la
factura conformada parece ser una excelente iniciativa ya que
provee a la factura común de exigibilidad por vía
ejecutiva.

Las principales recomendaciones se orientan a disminuir
la presencia de asimetrías informativas facilitando la
búsqueda de información de naturaleza crediticia
que se les requiere a las PYMES sea tanto la referida a la
naturaleza de los proyectos de inversión como la que
corresponde a los empresarios y a las empresas que la solicitan.
La existencia de agencias privadas o mixtas que presten servicios
de asesoramiento a las PYMES para la presentación de
carpetas y proyectos al estilo de las que existen en otros
países, puede ayudar a disminuir en forma importante el
problema de acceso al crédito que enfrentan estas
empresas.

Una segunda vía de solución es el
establecimiento de esquemas de garantía mutua para
resolver la falta de activos elegibles suficientes por parte de
los solicitantes de créditos considerados
individualmente.

En cuanto al diseño de los mecanismos de
financiamiento, se destacan las ventajas de un sistema de
créditos en el que el rol fundamental es
desempeñado por los bancos privados, quienes establecen
las condiciones de elegibilidad y son responsables por el cobro
de los préstamos, limitándose la banca oficial a
licitar tasas plazos, y los criterios de elegibilidad para
seleccionar aquellos bancos privados que intermedian los
créditos, tales como estructura de sucursales,
infraestructura de comercio exterior y profesionalismo. Una
premisa fundamental para cualquier esquema que se adopte
sería que se contemplen distintas tasas, plazos y montos
de acuerdo con el riesgo, la solvencia, la rentabilidad y la
capacidad de repago de los proyectos y/o empresas solicitantes, a
efectos de no alterar la correcta asignación de
recursos.

Con respecto al mercado de capitales, la evidencia
disponible indica que la participación de sus instrumentos
como fuente de financiamiento es limitada, particularmente entre
las PYMES.

La desgravación de los instrumentos de pago a
plazo (impuesto a los sellos) reduciría en forma
significativa el costo del crédito para las PYMES, del
mismo modo que la definitiva puesta en marcha de la factura
conformada, cuya implementación requerirá
neutralizar la fuerte oposición que hasta ahora han
ejercido los compradores, como consecuencia de que pierden un
instrumento de negociación, y en corto plazo, afecta la
línea crediticia que disponen en las instituciones que
descuentan las facturas. Una vía complementaria que
podría facilitar en gran medida el descuento de las
facturas comunes, es la sustitución de la
obligación de hacer la cesión del crédito a
través de escritura pública, volviendo a una
vía de costo similar al de la carta documento, mecanismo
que estaba vigente con anterioridad. El estado puede contribuir
significativamente promoviendo políticas que aseguren la
validez de los colaterales tanto desde el punto de vista formal
como desde la perspectiva de ejecutabilidad judicial en caso de
que esto sea necesario.

Todo fenómeno de crédito como los que
hemos descripto tienden a superarse en la medida que crece el
ahorro privado y, por ende, la oferta de crédito,
área en la que la participación de las
políticas públicas favoreciendo el ahorro, es
claramente insustituible. Un mercado de capitales más
desarrollado permite que las empresas pequeñas y medianas
tengan más posibilidades de acceder al financiamiento de
terceros puestos que menores relaciones deuda/capital propio
tienden a atenuar los problemas de asimetrías
informativas, principalmente en el caso de los proyectos
más riesgosos como es el uso de los emprendimientos
innovadores. Sin duda, el Estado puede contribuir a la existencia
de un marco adecuado para que dicho desarrollo sea
posible.

La actual asistencia crediticia

En nuestro país, las PYMES no conforman un
conjunto homogéneo, ya que existen tanto empresas
modernas, dinámicas y activas como así
también otras que presentan un notorio atraso
tecnológico. Muchas de ellas forman parte de esta
última caracterización.

Para que las empresas se adecuen con rapidez al nuevo
contexto económico, la existencia se convierte en un
factor de subsistencia para las PYMES.

En este sentido, uno de los principales problemas a los
que se ve enfrentado hoy el sector, es el financiero.

El sistema financiero no estaba preparado para hacer
frente a los requerimientos de este sector, ya que
preferían seguir prestando a empresas de gran
tamaño.

Para posibilitar la reconversión y mejorar la
inserción de las PYMES en el mercado internacional, la
política económica desarrollada por el gobierno se
encaminó en dar apoyo.

Programas nacionales de apoyo al sector
informal

El cuadro institucional con la participación del
Banco Central o de una entidad financiera de segundo peso capaz
de analizar eficazmente volúmenes considerables de
recursos financieros, es responsable de homogeneizar
procedimientos y criterios de selección y beneficiarios,
supervisar desempeños de los intermediarios, monitorear el
programa de crédito produciendo ajustes y cambios
necesarios. La autoridad monetaria debería asignar el
flujo de recursos prestables para las PYMES fuese sostenido. Los
programas de apoyo requieren de línea de horizonte de
mediano plazo. Una acción o nivel nacional también
implica el fortalecimiento o creación de alguna entidad
ministerial o ente adscripto responsable de promover y coordinar
esfuerzos de asistencias técnicas y de
capacitación. La coordinación del ente y el sistema
de financiamiento deben quedar garantizadas, si no, se corre el
riesgo de lograr disrrupciones o inconsistencias en los
programas.

La coordinación de esfuerzos no debería
limitarse al área de créditos para PYMES
individuales, sino cubrir todas las áreas: la de actividad
que procura cambiar las relaciones, articulación de las
unidades informales con el mercado.

Esto incluye el financiamiento entre otras asociaciones
de comercialización, provedurías de insumos para la
pequeña producción, empresas grandes de "arrastre",
se abastezcan de pequeñas producciones a precios adecuados
comercializadores establecidas para colocarlas en mercados no
locales, algunos de estos financiamientos requieren normativas
esenciales para habilitar esas nuevas sociedades y apropiada
técnica para producir su desarrollo.

Política Fiscal

El mayor logro en materia tributaria a partir de 1990 ha
sido la recaudación de dos impuestos generales: el
impuesto a las ganancias y el I.V.A, a los cuales se les
dotó de un diseño tributario simple. Es dable
observar la presencia de distorsiones asociadas a disposiciones
administrativas que implican algún tipo de
discriminación y/o penalización según la
clase de empresa.