Guía práctica para planificación y presupuestos II (página 4)

TÉCNICA
DEL MARGEN DE CONTRIBUCIÓN.

1. ESTA TÉCNICA PERMITE DETERMINAR EL NIVEL DE
   VENTAS
   MÍNIMO, EN TÉRMINOS DE UNIDADES MONETARIAS,
   PARA QUE LO INGRESOS
   TOTALES IGUALEN A LOS COSTOS
   TOTALES.
2. SE DETERMINA EL MARGEN DE CONTRIBUCIÓN POR
   DIFERENCIA DEL PRECIO
   UNITARIO DE VENTAS MENOS COSTOS VARIABLES
   POR UNIDAD.
3. EXPRESADO COMO PORCENTAJE SE LE DENOMINA
   RAZÓN DE MARGEN DE CONTRIBUCIÓN. LA
   FÓRMULA A UTILIZAR SERÍA:

V = Cf / Mc

La razón de margen de contribución (Mc)
sería:,

Mc = 1 – (cv /
Pv)

Así, tomando los datos del
ejemplo anterior:

TABLA VI.1

LUNA TOURS, C.A

MARGEN DE
CONTRIBUCIÓN

PERIODO ENERO- DICIEMBRE
2000

Entonces expresados como porcentajes para determinar
la razón de margen de contribución sería
0.286:

Entonces el punto de
equilibrio en base a las ventas sería:

V = 10.000.000 / 0.286 =
$34.965.034,97

Entonces la firma debería lograr un nivel de
ventas de Bs. 34.965.034,97 para igualar el total de sus
costos. Si mediante esta técnica se deseara conocer el
número de mínimo e unidades a vender para
lograr el punto de equilibrio, bastaría con dividir el
nivel mínimo de ventas entre el precio unitario de
venta; así:

N = 34.965.034,97 / 28.000 = 1.250
paquetes

TÉCNICA
GRÁFICA.

Consiste en la representación gráfica,
en un sistema de
coordenadas, de los ingresos totales y costos totales
(clasificados en fijos y variables). El punto de equilibrio
está representado por la intersección de la
línea de ingresos totales. Los valores
monetarios de ingresos y costos corresponden al eje de las
ordenadas (eje Y), mientras que los valores
expresados en números de unidades corresponden al eje de
las abscisas (eje X). Los valores de los ingresos menos costos
por encima del punto de equilibrio indicarán beneficios
y los valores de los ingresos menos costos por debajo del punto
de equilibrio indicarán pérdidas.

El Gráfico VI.1 (construido con los datos del
problema anterior) ilustra la utilización de la
técnica gráfica.

GRAFICO VI.1

HOTEL LUNA TOURS, C.A

GRAFICA DEL PUNTO DE
EQUILIBRIO

CASOS
PRACTICOS

CASO N° 1. MANUFACTURAS CARONÍ,
C.A.

CASO N° 2 EMBOTELLADORA GUAYANA, C.A.

CASO N° 3 EMBUTIDOS EL DELTA,C.A.

CASO N° 4 ENLATADOS LA LLOVIZNA, C.A.

CASO N° 5 FUNDICIONES GUAYANA

CASO Nº 6 FUNDICIONES SAN FELIX, C.A

CASO NO 7 MADERERA EL PAO, C.A.

CASO N° 8 LUNA CARS, C.A.

CASO Nº1

MANUFACTURAS CARONI, C.A

BALANCE GENERAL COMPARATIVO DE MANUFACTURAS CARONI,
C.A.

AL 31 DE DICIEMBRE. AÑOS 2001-2002

En miles de dólares

Estado de resultados Comparativo de Manufacturas
Caroní, C. A.

(En miles dólares)

Años terminados el 31-12-2002-2003

INSTRUCCIONES

A. Con la información contenida en los estados
financieros de Manufacturas Caroní, C.A. se requiere
que determine:

1. Las variaciones interanuales indicando cuales son
   favorables y/o desfavorables.
2. Los porcentajes de proporción
   correspondientes a los activos corrientes y fijos en
   relación con el activo total
3. Los porcentajes de proporción
   correspondientes a los pasivos corrientes, a largo plazo y
   las cuentas de
   capital con el total del pasivo y capital
4. Los porcentajes de proporción
   correspondientes a las cuentas de resultados con el total e
   ingresos.

B. Prepárese un informe de
equipo de trabajo
dirigido a la junta directiva de Manufacturas Caroní,
C.A.

CASO Nº 2

UGMA

FACULTAD DE CIENCIAS
ECONOMICAS Y SOCIALES

ESCUELA DE
ADMINISTRACION

EMBOTELLADORA GUAYANA,
C.A.

La firma Embotelladora Guayana, C.A. produce refrescos
de 5 sabores diferentes: cola, piña, uva y naranja,
envasados en botellas de 250mls. La empresa
mantiene un control de
ingresos y costos por separado para cada tipo de producto. Su
margen de utilidad bruta en todos los productos es
de un 42.5%. De acuerdo a los datos estimados que se
proporcionan a para el año 2003, complete el
correspondiente estado de
ganancias y pérdidas presupuestado aplicando un procedimiento
apropiado de asignación de costos y gastos
indirectos. Además de calcular el costo planificado de
la producción, se requiere que presente un
análisis de precios y
costos unitarios, mostrando los respectivos beneficios o
pérdidas por unidad.

EMBOTELLADORA
GUAYANA,C.A

ESTADO DE GANANCIAS Y PERDIDAS
PRESUPUESTADO

PERIODO DEL 01-01 AL
31-12-2003

(En miles de US $)

Nota: Datos hipotéticos. Caso
diseñado por Rafael E. Beaufond.

Nota: Datos hipotéticos. Caso
diseñado por Rafael E. Beaufond.

CASO 3

EMBUTIDOS EL DELTA,
C.A.

La firma Embutidos El Delta produce mousse de pescado
en envases de 185 gr. , tanto para el mercado
nacional como internacional. El siguiente cuadro muestra los
diferentes escenarios de producción, con sus respectivos
costos fijos y variables. Con la información
suministrada se pide que:

1. Complete el presupuesto flexible determinando los costos
   unitarios variables, fijos y totales.
2. Determine la utilidad bruta, si el precio de venta
   por unidad se calcula como un 40% del costo total
   unitario.

EMBUTIDOS EL DELTA, C.A.

Presupuesto de producción

Diciembre 31 de 200X

CASO N° 4

ENLATADOS LA LLOVIZNA

Enlatadora La Llovizna distribuye sus productos de
pulpa coco enlatada, cuyo precio estimado de venta es de $6,00
c/u y había presupuestado la venta de 42.000,00
unidades. Las ventas reales fueron de 34.000 unidades a $ 5,50
c/u.

Se pide:

1.Explique las variaciones en cantidad de los
ingresos

2. Las variaciones en los precios y

3.Justifique la variación total de los
ingresos

4. Explique las variaciones si al precio de venta es
rebajado en un 15% con relación al estándar y el
volumen real
ventas aumenta en un 38% en relación al monto
originalmente presupuestado.

5. En cada caso elabore el estado de
variaciones correspondientes a los ingresos

6. En ambos casos muestre los totales de los ingresos
y compruebe las razones de su diferencia.

CASO N° 5.

Fundiciones Guayana

De acuerdo con los datos presentados de La firma
Fundciones Guayana para el año terminado el 31-12.2003,
calcule las variaciones presupuestarias correspondientes a la
producción que se había presupuestado para
500.000 Kg de aluminio y
la cual se realizó en un 85%, sobre una base 2000 horas
por año y trabajó un 92% del horario
previsto.

FACES

PLANIFICACIÓN Y PRESUPUESTOS
II

Instructor: Dr. Rafael E.
Beaufond

CASO Nº 6

PRESUPUESTO DE INVERSIONES
DE CAPITAL

FUNDICIONES SAN FELIX,
C.A

La firma Fundiciones San Félix, C.A. estudia la
posibilidad de invertir en una nueva planta de fundiciones de
chatarra para lo cual piensa inveretir US$ 300.000.000 Se
piensa que sus flujos de caja, durante los 5 primeros
años (2003-2007), descontados al costo de capital de la
firma del 11% anual serán por los montos que se muestran
a continuación:

Si el costo de capital aumenta a un 25 % debido a
una mayor exigencia de retornos de los accionistas de la
firma , incrementos de las tasas bancarias y los flujos netos
descontados son como se muestra a
continuación:

1. Después de determinar los flujos de caja
netos descontados, especifique los valores actuales netos en
cada caso y en que condiciones el proyecto es
viable

2. Utilizando el método de la ecuación y el
método gráfico determine la tasa interna
de retorno a la cual operaría la firma.

CASO No 7

MADERERA EL PAO C.A

UGMA-PLANIFICACION Y PRESUPUESTOS
II

La firma maderera El Pao, C.A. con el objeto de
formular su presupuesto general para el año 2005 le
solicita en su carácter de planificador financiero el
estado de resultado para el año que termina el
31-12-2005 y el balance
general al 31-12.-2005. Además de los estados
financieros correspondientes al a 2004, para los efectos le
proporciona los siguientes datos.

CONSIDERACIONES

1. Las ventas se incrementarán en un 30% para
   el año 2005.
2. La relación entre los activos corrientes y
   las ventas se espera que permanezca igual que en
   2004.
3. La expansión de planta física requiere un nivel de activos
   fijos de $1.500.000.
4. La relación entre activos y pasivos
   corrientes se espera que permanezca igual que en
   2004.
5. Se ha previsto una disminución de un 20 %
   en la deuda a largo plazo
6. No se espera incrementar el capital en acciones
   ni repartir dividendos.

MADERERA EL PAO, C.A.

ESTADO DE GANANCIAS Y
PERDIDAS

ACTUAL 2004 Y PROFORMA
2005

(En miles de US $)

Nota: Datos hipotéticos; caso
diseñado por el autor.

MADERERA EL PAO, C.A.

BALANCE GENERAL

ACTUAL 2004 Y PROFORMA
2005

(En miles de US $)

Datos hipotéticos; Caso diseñado por el
autor

CASO No 8. Luna Cars,
C.A

UGMA – PLANIFICACIÓN Y
PRESUPUESTOS II

DETERMINACION DEL PUNTO DE
EQUILIBRIO

La firma hipotética Luna Cars, C.A. planea
traer vehículos FIAT Palio Young, camiones de carga,
motor– homes y
motores 1600
desde Italia hacia
Venezuela.
Los costos fijos (generales de administración y mantenimiento) ascienden a $6.500.000 al
año y. Los costos variables de operaciones
incluidos el precio de compra y otros costos relacionados de
los vehículos Palio Young, ascienden a $6.000 por
vehículo; se estima que su precio de venta sea de
$8.750.

En cuanto a los camiones de carga, los costos
variables de operaciones, incluidos el precio de compra y otros
costos relacionados, ascienden a $25.000 por vehículo;
se estima que su precio de venta sea de $37.000.

En cuanto a los motor homes, sus costos relacionados
son $28.000 su precio de venta $ 40.000; y los motores 1600 ,
sus costos relacionados $2.800 y su precio de venta $4.000. La
planta física de la firma ocupa 18.000 m2, de los cuales
el 40 % corresponde a los camiones, el 30% a los
vehículos Palio Young, el 20% a los motor homes y el 10%
a los motores 1600.

En base a la información
suministrada:

1. Determine el número de vehículos que
   la empresa debe
   vender para que sus costos totales se igualen con sus costos
   totales.
2. Determine el monto de las ventas necesario para que
   sus ingresos totales se igualen con sus costos
   totales.
3. Para cada caso elabore la gráfica
   correspondiente

BIBLIOGRAFÍA

TEXTO GUÍA

BEAUFOND, R. PLANIFICACIÓN Y PRESUPUESTOS II.
GUIA DE ESTUDIOS. DISKETTE. , FACES-UGMA.

WELSH, HILTON Y GORDON: Presupuestos: Planificación y control de
utilidades

TEXTOS DE CONSULTA

BEAUFOND, MURADAS, PILDAIN, PRADO Y TRUJILLO.
Fundamentos de Gerencia y
control de la producción (CODILCA)

BURBANO- RUIZ Y ORTIZ- GOMEZ: Presupuestos: Enfoque
moderno de planeación y control de recursos.
McGraw-Hill

CARDENAS-NAPLOLES, R. Presupuestos: Teoría y práctica.
McGraw-Hill

HORNGREN, C. Contabilidad
administrativa. Prentice Hall

HORNGREN, C. Un enfoque de gerencia

MALLO Y MERLO: Control de
gestión y control presupuestario. Mc
Graw-Hill

MARTINEZ INFANTE A. El presupuesto empresarial.
UCV.

SHANK Y GOVINDARAJAN: Gerencia
estratégica de costos. Norma

TAPSCOT. J. Economía
Digital

PARA PRESUPUESTO
PUBLICO

BEAUFOND , R. Gerencia de la actividad financiera del
Estado. CODILCA.

MATUS, MAKON Y ARRIECHE. Bases teóricas del
presupuesto por programas.
Asociaciópn Venezolana de Presupuesto

LEY ORGANICA DE REGIMEN PRESUPUESTARIO

MANUAL SOBRE FORMULACION DE PRESUPUESTO.
OCEPRE

DR. RAFAEL BEAUFOND

LUGAR DE NACIMIENTO: Pampatar, Estado Nueva
Esparta

DIRECCIÓN: Urb. Los Olivos, Calle Palermo
Manzana 68, Nº 62

,

EDUCACIÓN: Doctor en Educación, especializaciones en finanzas,
política
pública, evaluación de programas y proyectos,
administración y desarrollo
del turismo.
(EdD; The George Washington University, USA, 1985); Doctor en
Artes en Leyes (Cum
Laude) especialización en prácticas comerciales
injustas, Rochville University, 2003) Master en
Administración de Negocios,
especializaciones en finanzas, negocios internacionales y
administración pública (MBA;
Florida International University, USA, 1977). Licenciado en
Administración Comercial (Universidad
de Oriente, 1970).

VICE-RECTORADO ACADEMICO

NÚCLEO CIUDAD GUAYANA

FACULTAD DE CIENCIAS ECONOMICAS Y SOCIALES

ESCUELA DE ADMINISTRACION

CURSO: PLANIFICACIÓN Y PRESUPUESTO
II