Manual: Contabilidad de Costos – III (página 3)

1 Presupuesto–
Naturaleza

El Presupuesto puede definirse como:

a. Plan financiero
que sirve como estimación y control sobre
operaciones
futuras.

b. Cualquier estimación sobre costos
futuros.

c. Cualquier plan sistemático para la
utilización de mano de obra, materiales u
otros recursos.

Un presupuesto es un plan integral y coordinado, que se
expresa en términos financieros, respecto de las
operaciones y recursos que forman parte de una empresa para
un período determinado, con el fin de lograr los objetivos
fijados por la alta gerencia.

El presupuesto es una herramienta de planeación, ejecución y control
empresarial. Es un estimado, cuidadosamente elaborado, de las
operaciones futuras de una empresa con base
en las expectativas que tiene la
administración sobre las condiciones probables que
persistirán en la economía y en el sector industrial,
comercial o de servicios al
cual pertenece la empresa.

Naturaleza del Presupuesto.

La contabilidad
gerencial tiene como principal objetivo
asegurar que la obtención y empleo de los
recursos se realicen en forma efectiva y eficiente, para lo cual
debe contar con un acertado sistema de
control gerencial. En este sistema uno de los principales
instrumentos son los presupuestos,
los cuales se miden cuantitativamente, y se puede traducir en
términos de responsabilidad.

Para que sea efectivo debe estar bien coordinado con la
gerencia y los sistemas de
contabilidad. Debe existir un diagrama de
cuentas y un
organigrama
completo, que indique las responsabilidades de cada ejecutivo que
justifica el presupuesto. Otro requisito importante de un buen
presupuesto es un sistema de costos estándares.

Diferencias de costos estándares y
presupuestados

Mientras que los costos estándares son los
costos por unidad que se espera lograr en determinado
proceso de
producción, los costos
presupuestados son los costos totales que se
espera incurrir.

2. Clases de Presupuesto

1. Presupuesto fijo se basa en un volumen fijo
   o único del negocio, considera lo probable. Las cifras
   que se utilizan son constantes y se orientan a un volumen
   estimado invariable de ingresos y
   gastos.
   Este presupuesto rige por un período, relativamente
   corto. Se aplica a pequeñas empresas con
   volumen fijo de operaciones en producción y venta.
2. Presupuesto flexible o variable prevee una
   serie de volúmenes en la producción comparada
   con volumen estándar al 100% de las cantidades. Su
   flexibilidad radica en que las cifras del presupuesto pueden
   ser preparadas para su comparación inmediata con
   diversas tendencias en la producción o en la venta:
   importe en 90%,80%,70%, etc.. Y también para el
   110%,120%,130%, cuando el volumen estándar está
   por debajo de la capacidad máxima.

3. periodo presupuestario

Los presupuestos pueden cubrir diferentes períodos,
dependiendo del tipo de presupuesto.

Los presupuestos operativos cubren normalmente el periodo de
un año o menos (corto plazo)

Los presupuestos de inversión de capital pueden
cubrir un periodo de dos o más años(largo
plazo).

4 El director del presupuesto

Generalmente es el responsable de coordinar todas las partes
del presupuesto. Los diferentes componentes, como ventas por
producto y
territorio, y producción por producto y mes, son
preparados por la gerencia de línea, que por lo general
está constituido por el presidente, los vicepresidentes
encargados de mercadeo, de la
producción e ingeniería, el tesorero y el contralor
.

5 La técnica presupuestal

Comprende dos aspectos primordiales:

a) La elaboración de los presupuestos

b) El control presupuestal

6 control presupuestal

Es el conjunto de técnicas
establecidas que permiten a la dirección efectuar una evaluación
constante de los resultados que se van alcanzando en las
distintas áreas de responsabilidad, en relación con
las metas señaladas a cada una de ellas a lo largo del
ejercicio. Para que el control sea efectivo, es indispensable que
las metas señaladas a cada área de responsabilidad
estén expresadas en una u otra forma, en unidades
medibles, y que las operaciones realizadas al llevarse a estas
mismas áreas, se expresen en las mismas unidades.

Concluido el período de gestión, el control presupuestario exige
una comparación de resultados reales frente a las cifras
estimadas y un análisis de las diferencias.

Siendo el presupuesto un instrumento de control, la
dirección encarga esta tarea al Director del Presupuesto o
Contador.

TEMA 4 –
PRESUPUESTO OPERATIVO- ELABORACIÓN

El Presupuesto
Maestro es aquel que proporciona un plan global para un
ejercicio venidero, incluyendo el objetivo de utilidades y el
programa
coordinado para lograrlo.

Elaboración

La preparación paso a paso de los diversos segmentos
del Presupuesto Maestro exige consideraciones cuidadosas por
parte de la gerencia, con muchas decisiones claves relacionadas
con la fijación de precios,
líneas de producto, programación de la producción,
gastos de capital, investigación y desarrollo, y
otros aspectos. El borrador inicial de un presupuesto y su
revisión crítica
originan siempre muchos interrogantes y decisiones gerenciales
que conducen a borradores adicionales antes de la
aprobación del presupuesto final. Una vez elaborado un
presupuesto, éste sirve como herramienta útil en el
control de los costos.

El punto de partida es el pronóstico de ventas, base
sobre la cual descansan el presupuesto de ventas y las
demás partes del Presupuesto Maestro. Si este
pronóstico ha sido preparado cuidadosamente y con
exactitud, los pasos siguientes en el proceso presupuestal
serán mucho más confiables. El pronóstico de
ventas suministra los datos para
elaborar presupuestos de producción, de compra, de gastos
de venta y administrativos. Si el pronóstico de ventas es
erróneo, los presupuestos relacionados serán menos
confiables.

Componentes del presupuesto

Básicamente el presupuesto maestro está
integrado por:

1. Presupuesto de operación
2. Presupuesto financiero
3. Presupuesto de inversiones de capital

Presupuesto de operación

1. Constituye uno de los principales presupuestos dado que
   de éste dependen todos los demás. El
   presupuesto de ventas se constituye como la primera etapa
   que debe enfrentar la empresa para la determinación
   del comportamiento de la demanda;
   sus expectativas en el mercado
   en cuanto a las mercaderías, productos o servicios que comercializan
   dentro de un periodo determinado.

   Existe una multitud de factores que afectan las ventas,
   como las políticas de precio,
   el grado de competencia industrial interna y externa, el
   ingreso disponible, la actitud
   de los compradores, la aparición de nuevos
   productos, las condiciones económicas, etc..Sin
   embargo, muchas compañías grandes han
   desarrollado técnicas muy refinadas para efectuar
   sus pronósticos más exactos.

   La responsabilidad de establecer el presupuesto de
   ventas queda a cargo del departamento de ventas.

2. Presupuestos de ventas
3. Presupuesto de producción

Una vez determinado el nivel y monto de las ventas proyectadas
se deberá elaborar un plan de producción, de tal
manera que se pueda cubrir la demanda planeada.

Las cantidades de presupuesto de producción deben estar
estrechamente relacionadas con las de presupuesto de ventas y los
niveles de inventario
deseado. Básicamente el presupuesto de producción
es el presupuesto de ventas ajustado por los cambios en el
inventario. Antes de adelantar trabajo en el
presupuesto de producción, debe determinarse si la
fábrica puede producir las cantidades estimadas en el
presupuesto de ventas. La producción debe planearse a un
nivel eficiente, de manera que no haya grandes fluctuaciones en
la contratación de empleados de la fábrica. Para
estabilizar la cantidad de empleados también es necesario
mantener los inventarios a un
nivel eficiente. Si los inventarios son demasiado bajos, la
producción puede interrumpirse; si son muy altos, los
costos de manejo pueden ser excesivos.

a) Presupuesto de Compras de
Materias Primas.

El presupuesto de materiales implica:

Presupuesto de Requerimiento de Materias Primas

Determinar la cantidad y costo de las
materias primas necesarias para cumplir con el programa de
producción. Mientras nos espere carencia de materiales, la
cantidad se podrá fijar en función de
un Estándar que se haya determinado para cada tipo de
producto, así como de la cantidad presupuestada para
poder producir
en cada línea, indicando a la vez el tiempo en que
se solicita.

Establecer el nivel deseado de inventario de materias
primas.

Presupuesto de Compra de Materiales

El plan de compras debe elaborarse de tal forma que haya
siempre a disposición materiales suficientes para cubrir
los pedidos y al mismo tiempo evitar excesos de existencias en el
almacén.

b) Presupuesto de consumo de
Materiales Directos

Al tiempo que se prepara el presupuesto de compras y se piden
los materiales directos requeridos, es necesario preparar el
presupuesto de consumo de materiales directos para
propósitos del presupuesto.

c) Presupuesto de Mano de Obra.

Este presupuesto debe basarse en el programa general de
producción y debe emplearse para medir y controlar la
producción. Los ingenieros fijan las necesidades de mano
de obra directa con base en los estudios de tiempo.

La mano de obra indirecta se incluye en el presupuesto de
costos indirectos de fabricación.

El departamento de personal
deberá expresar en los presupuestos de mano de obra
directa e indirecta:

– Número de empleados que se necesitará cada
mes

– Clases de trabajo que se va a realizar y tarifa de
salarios

Está metodología debe permitir la
determinación del Estándar en horas de mano
de obra para cada tipo de producto que fabrica la empresa,
así como la calidad de la
mano de obra.

d) Presupuestos de Costos Indirectos de
Fabricación

La preparación de este presupuesto exige
cálculos detallados de los gastos de fabricación
por departamentos o centros de responsabilidad del área de
producción. Comprende los gastos por supervisión, inspección, mano de
obra indirectas, suministros generales, reparaciones y mantenimiento,
electricidad,
fuerza motriz,
agua, impuestos,
depreciación, seguros.

En resumen, incluye los materiales indirectos, mano de obra
indirecta y otros gastos de fabricación.

Se sugiere calcular una tasa de aplicación sobre una
base adecuada para la estructura de
este presupuesto. Así por ejemplo, si la mano de obra
constituye el 60% del total de gastos de fabricación, lo
recomendable sería utilizar horas- hombre como
base para la obtención de la tasa

Por lo general, el jefe de departamento prepara los
presupuestos del departamento correspondientes al período
presupuestado. Para un mejor control, los costos fijos y variables se
separan como sigue:

• Los costos fijos tienen valores
  totales asignados en soles, en tanto
• Los costos variables se le asignan tasas, por ejemplo,
  con base en las horas de mano de obra directa.

3. Presupuesto de Inventarios Finales

Las cantidades de inventario presupuestados al final del mes
se necesitan para el inventario de materiales directos y de
artículos terminados en el presupuesto del costo de los
artículos vendidos y el balance
general presupuestado.

4 Presupuestos del costo de los artículos
vendidos

Las partes que constituyen el presupuesto del costo de los
artículos vendidos pueden tomarse de presupuestos
individuales previamente descritos y ajustados por los cambios en
inventario.

5 Presupuestó de Gasto de Venta

Los gastos de venta están formados por diferentes
partidas, algunas fijas y otras variables. Los principales gastos
fijos son salarios
depreciación; los principales gastos variables, como
comisiones y publicidad, se
basan en las cifras en dólares por concepto de
ventas y, por tanto, varían directamente con las
ventas.

6 Presupuestó de Gastos Administrativos

Se acumulan los gastos que la empresa presume tener por
concepto de administración.

Los gastos en esta categoría deben clasificarse de tal
manera que a los individuos de la
organización encargados de su incurrimiento y control
de gastos específicos se le cargue la responsabilidad. En
algunos casos, una parte de estos gastos puede asignarse a
operaciones como compra o investigación.

En resumen, la finalidad de este presupuesto es controlar los
gastos operativos y fijar responsabilidades.

ACTIVIDAD APLICATIVA

OBJETIVO

Elaborar presupuestos operativos y analizar sus resultados

Durante 45 minutos, los alumnos desarrollan un caso
práctico de presupuestos operativos y determinan sus
resultados

Concluido el caso se organizan los grupos con la
finalidad de conciliar resultados

CASO 5 : PRESUPUESTO OPERATIVO

1.-Presupuesto de Ventas

1. Man Ho Company, fabrica y vende un producto y emplea un
   solo canal de distribución. Supóngase que Man Ho
   Company ha terminado el proceso de pronostico de ventas y
   presupuestó las siguientes cantidades para el primer
   trimestre, a un precio promedio de venta de S/.33

Presupuesto de Ventas primer
trimestre………………..

Nota: El precio de venta por unidad es igual a
S/.33

2.- Presupuesto de Producción

Man Ho Company desea que las siguientes unidades del
inventario de artículos terminados estén
disponibles en las fechas especificadas del año
próximo:

31 enero 2,050 unidades

28 febrero 2,175 unidades

31 marzo 2,215 unidades

El inventario de materiales directos será igual
al 60% de los requerimientos de producción del mes
siguientes.

La hoja de costos estándares de la
compañía indica que para cada unidad de producto
terminado se requiere una unidad de materiales directos. El
precio acordado para los materiales directos es de S/8.50 por
unidad hasta el 1 de marzo, fecha en que se incrementaría
a S/9 la unidad.

Los datos de costos estándares de Man Ho Company
indican que se requieren 2 horas de mano de obra directa para
terminar una unidad de producto. La tarifa estándar por
hora es de S/.3 al 1 de enero, pero se espera que aumente a
S/.3.50 al 1 de febrero.

Presupuesto Gastos Indirectos de
Fabricación

Presupuesto mensual de los GIF fijos para los tres
primeros meses del año:

Tasa para los gastos indirectos de fabricación
variables:

3.- Presupuesto de Inventarios Finales

Se emplea el método de
inventario Peps., para el 1 de enero de…. fue de 1,719 unidades
a S/.8.50 (S/.14,612). El inventario inicial de artículos
terminados fue de 2,140 unidades a S/.20.11
(S/.43,035).

4.- Presupuesto de Artículos
Vendidos

5.- Presupuesto Gasto de Ventas

Man Ho Company tiene los siguientes gastos variable de
venta: comisiones, 3% de las ventas brutas; publicidad, 1% de las
ventas brutas; cuentas incobrables, 2% de las ventas a crédito. (las ventas al crédito
serían de S/.92,115 para enero, S/.96,925 para febrero y
S/. 102,060 para marzo).

los presupuestos de gastos de venta fijos de Man Ho
Company para enero, febrero y marzo del
año………………..

6.- Presupuesto de Gastos
Administrativos

Los gastos administrativos son fijos por tanto se
requiere sólo un presupuesto para cada uno de los meses
del primer trimestre de…..

Se pide:

1. Elaborar los presupuestos
operativos

2 Estado
Presupuestado de Ganancias y Pérdidas
proyectado

AUTOEVALUACIÓN

1.- ¿ Qué es un presupuesto
maestro?.

2.- ¿En que consiste el presupuesto
operativo?

3.- ¿Cómo se establecen los presupuestos
de ventas, producción, inventarios, costo de
ventas?

5.- ¿Cuál es la estructura del estado de
ganancias y pérdidas proyectado?

REFERENCIAS
DOCUMENTALES

Fuente: Contabilidad de
Costos. 3ra. Edición, 1997.Polimeni Ralph S.

Lectura: Presupuesto Maestro. pp.
344-373.

UNIDAD III –
COSTO -VOLUMEN- UTILIDAD

El análisis de las variables
costo-volumen-utilidad es
importante para conocer y analizar los niveles de
producción y sus beneficios.

Precisamente estas variables serán tratadas en
esta unidad temática con la finalidad de analizar el
punto de
equilibrio por diferentes métodos

CONTENIDOS
PROCEDIMENTALES

• Grafica y analiza el comportamiento de los costos
  fijos y variables, los costos semi-fijos y
  semi-variables
• Analiza el punto de equilibrio
  a por los métodos de ecuación, margen de
  contribución y gráfico
• Elabora cuadro comparativo de palanqueo operativo
  positivo y negativo
• Elabora cuadro de variación de precios,
  costo y volumen y establece su sensibilidad.

CONTENIDOS
ACTITUDINALES

• Asume una posición crítica sobre el
  comportamientos de los costos fijos y variables y
  evalúa a través del análisis del punto
  de equilibrio.
• Valora el análisis de punto de equilibrio
  como herramienta de gestión.

CONTENIDOS CONCEPTUALES

TEMA Nº 5: Variables Costo Volumen Utilidad y
comportamiento de los costos

TEMA Nº 6: Análisis del punto de
equilibrio

TEMA N° 7: Palanqueo Operativo y análisis de
Sensibilidad

DIAGRAMA DE CONTENIDOS

TEMA Nº 5
– VARIABLES COSTO VOLUMEN UTILIDAD Y COMPORTAMIENTO DE LOS
COSTOS

1. COSTO VOLUMEN UTILIDAD

La contabilidad
administrativa en general en especial la de costos, debe
tener como función indispensable la planeación,
para que de esta manera se pueda proporcionar a la administración o gerencia de la empresa, la
información adecuada y útil para
evaluar en forma conveniente las posibilidades de obtener
utilidades en el futuro y que la empresa adquiera el mayor
valor posible
para los inversionistas. En esta actividad se necesita
diseñar acciones a
corto y largo plazo que permitan alcanzar los objetivos que se
desean en un periodo determinado.

Neuner y Deakin, en el "LIBRO DE
CONTABILIDAD DE COSTOS" nos precisa que la manera más
frecuente de medir el éxito
de un negocio es en términos de la ganancia neta o
utilidad, atribuible en gran parte a la capacidad de la alta
dirección, la cual depende de tres factores básicos
interdependientes entre sí: el precio de venta del
producto, los costos de fabricación y de
distribución del producto y el volumen de ventas.
Asimismo, señalan que la interdependencia se demuestra por
cuanto el costo determina el precio de venta para lograr un
porcentaje de utilidad deseado, el cual a su vez afecta el
volumen, el volumen de ventas influye en forma directa sobre el
volumen de producción y el volumen de producción
influye sobre el costo.

Del adecuado manejo de estas tres variables se debe
reconocer, depende el futuro de la empresa, es por ello, su
importancia no solo para una empresa sino para cualquier entidad
que quiera conseguir sus objetivos.

Según Honrgren en su libro de" CONTABILIDAD DE
COSTOS, UN ENFOQUE GERENCIAL" este modelo
está construido sobre la simplificación de los
supuestos con respecto de los patrones del comportamiento de los
costos, tomando en consideración el VOLUMEN como el
único factor que modifica tanto los costos como los
ingresos de la empresa. Esta simplificación de la
complejidad de patrones se presenta con el propósito de
estructurar un cuadro de la relación entre los tres
componentes ya mencionados que sea directo y comprensible para el
análisis de los planes futuros de la empresa.

Esta relación se emplea por las siguientes
circunstancias:

1. Sirve de ayuda en la toma decisiones.
2. Proporciona una excelente base para comprender las
   relaciones más complejas existentes en la
   realidad.

El modelo Costo – Volumen – Utilidad (CVU) es definido
por Horngren, como aquel que analiza el comportamiento de los
costos totales, ingresos totales e ingresos de operación,
como cambios que ocurre a nivel de producto, precio de venta,
costos variables, o costos fijos, en el que se emplea un solo
factor de ingresos y un solo factor de costos Por otro lado,
Solomón, en su libro "PRINCIPIOS DE
CONTABILIDAD" señala que el modelo CVU es el estudio
de las interrelaciones de precio, costo, volumen y utilidad,
constituyendo una herramienta útil en la planificación.

En general, Backer y Jacobsen señalan que el
análisis de la relación costo – volumen- utilidad
no sólo se aplica a la proyección de utilidades ya
que virtualmente es útil en todas las áreas de
toma de
decisiones ya sea respecto al producto, de
determinación de precios, de selección
de canales de
distribución, de decisiones ante la alternativa de
fabricar o comprar, en la determinación de métodos
de producción alternativos, en inversiones de capital,
etc.. Por ello concluye que este método está
diseñado para servir de apoyo fundamental a la actividad
de planear (en el corto plazo, a largo plazo están
digno de confianza), es decir, diseñar las acciones a
fin de lograr el desarrollo integral de la empresa.

Notas:

1. El costo está referido al costo vencido y que
   por lo tanto se convierte en gastos para el período bajo
   análisis.
2. El volumen es un factor relacionado con la
   producción, como unidades fabricadas o unidades
   vendidas. En este modelo el cambio a
   nivel de ingresos y costos surgirá solamente porque
   cambia el nivel de producción.

2. PATRONES DE COMPORTAMIENTO DE LOS
COSTOS

El primer paso para la elaboración de este
enfoque consiste en estimar la posible escala de
volúmenes y precios para los productos de la empresa, una
vez establecida la escala de volumen( dentro de la escala
operativa normal de actividad de la empresa) se procede a
analizar el comportamiento de los costos.

Si bien es cierto que la tendencia de los costos no
pueden pronosticarse con absoluta certeza, generalmente siguen
una trayectoria que puede servir como base para su
análisis, para lo cual podemos valernos de técnicas
tales como:

1. Gráfica de dispersión, por el
   que se utiliza gráfica para contrastar los costos
   anteriores contra los niveles de actividad anteriores y se
   traza una línea a través de los puntos de la
   gráfica usando el mejor arregló a "simple
   vista".
2. Alto – bajo, que toma los valores
   más altos y más bajos para un elemento del costo
   sobre diferentes niveles de actividad, y relación de la
   diferencia en costos contra la diferencias en actividad. El
   resultado refleja la diferencia en costo que se espera
   ocurrirá con una diferencia en actividad.
3. Técnicas de regresión o
   econométricas.
4. Análisis de series de
   tiempo, que relacionan a los cambios en un elemento del
   costo o de los ingresos con cambios anteriores en el mismo
   elemento.

Es importante recalcar que el análisis depende en
gran medida de la segregación de los costos de acuerdo a
su variabilidad, así tenemos que los costos pueden
clasificarse en:

2.1 costo variable

Costo que varía en proporción directa a la
modificación en la base de actividad, en general los
costos variables se modifica en proporción directa a los
cambios en la base de actividad, por lo que el costo unitario
variables es constante. Estos costos son por lo general
desembolsables y representan el valor de los componentes
necesarios para producir una cantidad de unidades cuyo
crecimiento está en función del volumen manteniendo
inalterable el costo unitario.

Es un valor agregado al producto en el que sólo
se incurre cuando hay producción .

Entre los ejemplos de costos comúnmente
clasificados como variables se incluyen materiales directos, mano
de obra directa y otros costos generales, como costos de
energía ( energía activa).

2.2 costos fijos

Son los costos que no se modifica al hacerlo la base de
actividad ( volumen de producción o venta ), costo
dependiente que se encuentra directamente influenciados por los
cambios en la actividad. Aunque permanece aparentemente
estático, el paso del tiempo y los cambios en el volumen
de actividad ocasionan variaciones en estos costos, motivo por el
cual debe recalcar que son relativamente fijos y esto sólo
durante períodos limitados. Estos costos pueden ser
desembolsables o no, en cuyo caso representa gastos o erogaciones
efectuadas previamente y de las cuales se pueden obtener
beneficios como por ejemplo, la depreciación.

También pueden interpretarse estos costo como el
valor que asume la empresa para mantener una capacidad instalada
durante un tiempo indefinido cuyo comportamiento( aumento o
disminución) estará influenciado por la
decisión de mantener su capacidad de producción.
También se desconoce cómo costos de estructuras y
de capacidad debido a que se originan a causa de
estos.

Los costos no siempre quedan nítidamente
clasificados como fijos o variables en el mundo real mientras
más corto que sea el periodo de tiempo planeados,
será mayor el porcentaje de costos que se
considerará fijos. En estas circunstancias cabe
señalar que el período de tiempo afecta el
análisis del comportamiento del costo.

3 SUPUESTOS LIMITANTES DEL MODELO CVU

Este análisis se basa en los siguientes supuestos
limitantes, que deberá tomar en consideración el
administrador
reexaminándolas continuamente, pues el hecho de no
considerarlas podría ocasionar graves deficiencias en los
procesos de
planificación y decisión, llevándolo a
conclusiones equivocadas.

1. Los costos totales pueden dividirse en un componente
   fijo y en un componente variable respecto de un factor
   relacionado con la producción( como unidades fabricadas
   o vendidas), en este caso, se hace una abstracción y de
   los múltiples factores que afectan
   simultáneamente a los costos sólo se toma en
   consideración como factor clave el volumen de actividad(
   unidades fabricadas y vendidas).
2. El comportamiento de los ingresos totales y de los
   costos totales es lineal(en línea recta) en
   relación con las unidades de producción dentro
   del ámbito relevante. Los costos fijos permanecen
   constantes en toda la gama de análisis. En otras
   palabras se especifica un intervalo para definir los costos en
   relación con un período de tiempo determinado y
   un intervalo de niveles( banda de actividad o escala relevante)
   de producción determinado.
3. No existe incertidumbre respecto de los datos de
   costos, ingresos y cantidades de producción
   utilizada.
4. El análisis cubre un solo producto o supone
   que una mezcla o surtido dado de venta de productos va a
   permanecer constante, independientemente del cambio del volumen
   total de ventas.

Cuando una empresa vende más de un producto, la
contribución utilizado a en el análisis CVU es un
promedio ponderado de los precios de ventas y los costos
variables para todos los diferentes productos.

Mezcla de ventas es la combinación
relativa de los volúmenes o cantidades de productos o
servicios que constituyen las ventas totales. si cambia la
mezcla, de todas maneras puede alcanzarse los objetivos generales
de venta seguida sin embargo, los efectos en el ingreso de
operación dependerá de la manera en que haya
cambiado la proporción original de productos de Bajo
Margen de contribución o un alto margen de
contribución. Para aclarar la definición antes
expresada recurramos a lo que entiende Rayburn por mezcla un
surtido de productos; es la composición del total de
ventas desglosadas por productos, por composición de los
productos o por líneas de producto considerándose
también como la combinación relativa de cantidades
correspondientes a la diversidad de productos de la
empresa.

Notas:

1. La variación de la mezcla que se produce por
   los cambios en la mezcla de los productos vendidos pueden ser
   analizados considerando las diferencias en los precios y los
   costos variables para cada producto, cuando se compara con el
   precio promedio y el costo o variable esperados o
   presupuestados
2. Debe tenerse presente que no siempre la
   maximización de las ventas de los productos que tienen
   mayor margen de contribución es la solución
   óptima, ya que existen limitaciones con recursos como el
   hecho de no contar con la capacidad adicional de
   producción o el número de ventas del producto con
   menos margen sea superior de aquel producto con mayor
   margen.

e) Todos los ingresos, y costos pueden agregarse y
compararse sin considerar el valor del dinero en el
tiempo.

f) La tecnología, la
eficiencia,
los costos y los precios de venta permanecen constantes, es decir
la capacidad productiva de la planta permanece relativamente
inalterable, así como no se considera mejoras como el uso
de materiales de menor costo para sustituir a otros, el reemplazo
de operaciones manuales por
maquinaria y otros programas
semejantes de reducción de costos. Asimismo, se
prevé que el precio de venta de los productos no
varía en los distintos niveles de actividad .

En conclusión, como expresan Neuner y Deakin, las
planeación de utilidades mediante este modelo se encuentra
limitado por cuatro causas diferentes.

• Errores al estimar el comportamiento de costos para
  ciertos costos en ciertas funciones de la
  empresa.
• Estimados inexactos del volumen y del precio por
  unidad de cada producto.
• Fuerzas dinámicas del mercado, ajenas a la
  compañía, para materiales, suministros y mano de
  obra y en la tecnología productiva que puede causar
  cambios no previstos en precios, cuotas y condiciones
  productivas.
• La imposibilidad de anticipar ciertos problemas
  específicos de producción o de
  distribución que se presentará a la
  administración según se desarrolle el
  próximo período y a los que tendrá que
  adaptar su política de
  pronósticos de la empresa .

El beneficio real de elaborar gráficas CVU es el enriquecimiento de la
comprensión de las interrelaciones de todos los factores
que afectan las utilidades, en especial de los patrones de
comportamiento del costo a lo largo de escalas de
volumen.

TEMA Nº 6 –
ANÁLISIS DEL PUNTO DE EQUILIBRIO

1. PUNTO DE EQUILIBRIO

Punto de equilibrio (P. E.) es aquel nivel de actividad(
volumen de ventas ) en que se igualan los ingresos totales y los
costos totales, esto es, en donde el ingresos de operación
en igual a cero. Para Rayburn no sólo en el volumen de
ventas donde no existe ni pérdidas ni ganancias como se ha
definido sin que es el punto que determinan la porción del
valor de ventas que queda después de deducir los gastos
variables disponible para cubrir los gastos fijos y dar
beneficios.

El análisis del punto de equilibrio facilita a
los administradores el evaluar que tan conveniente resultan
nuevos proyectos o
inversiones, aporta información relativa al mínimo
de ventas requerido para conservar la rentabilidad
actual de la empresa, empleándose también en
análisis de fabricar o comprar en el que se utilizan las
instalaciones de plantas, de
costos diferenciales de una o más alternativas, estudio de
eliminación de una división o rama donde los costos
eliminables sea probablemente variables, etc.

Determinación del Punto de Equilibrio:
existentes métodos para determinar el punto de
equilibrio:

a) Método de ecuación

Este método un enfoque implica el uso de una
ecuación matemática
para calcular el punto de equilibrio. Llamado también
enfoque matemático, se expresa mediante una
ecuación matemática y es empleado para cualquier
manipulación de los términos individuales al
estudiar el efecto de los cambios en ese término sobre las
utilidades globales. Esta ecuación sería la
siguiente forma:

Costos Costos Utilidad neta

Ventas – Variables – Fijos = (Beneficios
Netos)

x PV. – x CV. Costos Fijos = Utilidad Neta

V – CV – CF = U

Donde x es la cantidad o volumen de unidades
.

b) Método de margen de
contribución

El margen de contribución (M.C.) es igual a las
ventas menos todos los gastos variables representa un
replanteamiento del método de la
ecuación.

P. E. (Unidades) = Costos Fijos
Totales

(P. V. u – C. V. u)

P.E. (S/.) = Costos Fijos Totales

1 – (C.V. u / PV u)

Nota:

b.1. Si se preguntase por el número de
unidades para conseguir una utilidad esperada un ingresos de
operación objetiva, se deberá emplear la siguiente
fórmula:

P. E. (Unidades) = Costos Fijos Totales +
Utilidad Esperada

(P. V. u – C. V. u)

b.2. Si se introdujese el factor de impuestos, es
decir, se preguntase por la utilidad esperada después de
impuestos, se deberá emplear la siguiente
fórmula:

P. E. (Unidades) = Costos fijos totales +
Utilidad esperada/(1-t)

(P. V. u – C. V. u)

Donde t : tasa del impuesto

c) Método gráfico

Se trazar líneas de costos totales e ingresos
totales para obtener su punto de intersección, que es el
punto de equilibrio. Se conoce como gráfica del punto de
equilibrio. Este enfoque utiliza los siguientes procedimientos:

• Se marcan los costos fijos, los variables y los
  ingresos sobre la escala vertical.
• El volumen se marca sobre la
  escala horizontal y puede expresarse en términos de
  importes y volumen en unidades, porcentajes de capacidad, horas
  de mano de obra directa o algún otro índice de
  volumen apropiado.

Se dibujan tres líneas sobre estas
gráficas y donde se crucen las líneas del costo
total y de los ingresos por ventas, es el punto de equilibrio,
donde no existen ni utilidades ni pérdidas .

Margen de contribución (M. C.)

Es la diferencia entre el precio de venta menos los
costos variables totales. En general el margen de
contribución nos indica los beneficios marginales que son
generados por la venta de una unidad adicional .

M. C. = P. V. – C V

Donde P.V. = Precio de Venta y CV = Costo Variable, si
estos datos fueran unitarios estaríamos hablando del
Margen de Contribución por unidad contribución
unitaria.

El Margen de Contribución mide la capacidad de la
empresa en su giro principal y representa la parte que contribuye
para minimizar los costos fijos de la empresa. Este margen es
empleado fundamentalmente para ayudar a la administración
a decidir si se debe eliminar una línea de productos, si
un producto recupera más que sus costos variables a corto
plazo, éste está realizando una contribución
a las utilidades globales. Con frecuencia incluso se emplea para
decidir cómo usar un determinado grupo de
recursos del modo más rentable, determinando que producto
es más rentable .

La relación entre el margen de
contribución y las ventas se conoce como la razón
de contribución o la razón utilidad – volumen,
ésta se expresa de la siguiente manera:

Ratio M.C. = 1 – (C.V. /
P.V.)

Las razones del margen de contribución con
frecuencia ayudan a la administración a decidir
cuáles productos impulsar y a cuáles se les deben
restar importancia o tolerar tan sólo debido a los
beneficios en ventas que se relaciona con otros
productos.

TEMA N° 7 –
APALANCAMIENTO OPERATIVO Y ANÁLISIS DE
SENSIBILIDAD

1. Apalancamiento Operativo

Backer señala que debe entenderse por palanca de
operación al uso eficiente de los costos fijos generados
por una capacidad instalada dada que producirá ingresos
suficientes para cubrir los costos totales proporcionando
utilidades. Para Van Horne en su libro de Fundamentos de Administración Financiera, los costos fijos
de operaciones el apalancamiento operativo son aquellos asociados
con la producción de bienes y
servicios, que afectan el nivel y la variabilidad de las
utilidades después de impuestos y, en consecuencia, el
riesgo y
rendimiento global de la empresa .

Este apalancamiento debe ser analizado a través
del modelo CVU, ya que al calcular el punto de equilibrio de la
empresa, se determina que tan bueno o tan malo es el
apalancamiento operativo de esa empresa.

Respecto a los riesgos de
operación del empresa, que está afectada por la
estructura de costos de la empresa, tenemos que:

1. A medida que crecen los costos variables y disminuyen
   los costos fijos, menos riesgos tendrán la
   empresa.
2. A medida que crecen los costos fijos también
   aumenta el riesgo de operación de la empresa, por que
   esto le exigirá un mayor esfuerzo para poder llegar al
   punto de equilibrio, es decir deberá vender más
   unidades para poder cubrir sus costos fijos.

Una medida cuantitativa de la sensibilidad de la
utilidad operativa de la empresa es lo que se denomina Grado de
Apalancamiento Operativo(conocido como Degree Operative
Leverage-Dol) que no es otra cosa que el cambio porcentual en la
utilidad operativa(utilidad antes de intereses e impuestos-UATI)
sobre el cambio porcentual en la producción (o las ventas)
que causa el cambio en las utilidades. En consecuencia, la
sensibilidad de una empresa al cambio- diferente en cada nivel de
producción- estará dada por la siguiente
formula:

El resultado de esta expresión indicaría
que un cambio en las ventas de 1% causa un cambio de X% en las
UAII. Este porcentaje le permitiría a la alta
dirección saber por adelantado que impacto tendría
un cambio potencial en las ventas sobre la utilidad operativa.
Como regla general, a las empresas no les gusta operar bajo
condiciones de un grado de apalancamiento operativo alto, porque
en esa situación una pequeña caída en las
ventas puede conducir a una pérdida operativa.

El grado de apalancamiento operativo constituye un
componente del riesgo de negocios de la
empresa, sin embargo un DOL alto no significa nada si la empresa
mantiene ventas constantes y una estructura de costos constantes.
En todo caso debe ser considerado como una medida de el riesgo
potencial que se convierte en activo sólo en presencia de
la variabilidad en las ventas y el costo de
producción.

Nota: entre más lejos esté el nivel
de producción del punto de equilibrio, es menor el grado
de apalancamiento operativo.

2. ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD

Es una técnica de " y si" que examina como
cambiaría un resultado si no se alcanzan los datos
originalmente previstos, o si cambian un supuesto subyacente,
ante varios resultados posibles amplía las perspectivas
respecto de lo que podría ocurrir, no obstante lo bien
diseñados planes de los que toman decisiones. De esta
forma la administración puede determinar el impacto de los
cambios de valores de entrada( supuesto subyacente) sobre el
punto de equilibrio y los beneficios. Básicamente los
cambios a ser estudiados son:

– Efecto del cambio del volumen de unidades a
vender

– Efecto del cambio de precios y
volúmenes

– Aumento y disminución en los costos de
capacidad instalada

– Cambios en costos de fabricación o
gastos

Una herramienta de análisis es el margen
de seguridad (M.
S.), que es el exceso de ingresos presupuestados sobre los
ingresos del punto de equilibrio, responde a las preguntas que
cuanto pueden caer los ingresos presupuestados por debajo del
presupuesto antes de que se alcance el punto de equilibrio y la
empresa produzca pérdidas .

Este concepto parte del supuesto de que existe en la
misma relación entre los costos que la empleada en el
análisis del punto de equilibrio de beneficios y se
utiliza para que la dirección vea la importancia de unas
condiciones de funcionamiento eficaces ( idea de la proximidad al
punto de equilibrio en las operaciones e idea de control de
costos) .

La razón del margen de seguridad se calcula
dividiendo la diferencia entre los ingresos totales por ventas y
el punto de equilibrio entre las ventas totales. Está
razón señala que parte de las ventas se encuentra
disponible para producir utilidades para la empresa e indica
hasta qué grado pueden declinar las ventas antes de que la
compañía se encuentre operando con
pérdidas.

El porcentaje de ventas que representa los beneficios
son:

PROBABILIDADES

Para enfrentar la incertidumbre un aspecto clave para la
administración, es la asignación de probabilidades,
las cuales describen la factibilidad de
cada una de la serie de eventos,
mutuamente excluyentes, que al final sumará 1. Esto
implica que debe tomarse en cuenta el riesgo comprendido en cada
curso de acción
bajo estudio al momento de evaluar cada alternativa, asignando a
cada acción su correspondiente probabilidad
de ocurrencia.

ACTIVIDAD APLICATIVA

OBJETIVO

Análisis crítico comparativo del punto de
equilibrio a través de métodos de ecuación,
margen de contribución y gráfico.

ORIENTACIONES

Durante 45 minutos, los alumnos discuten y resuelven
casuística sobre análisis del punto de equilibrio y
planeamiento
de utilidades.

Una vez concluido el desarrollo de los casos se
reúnen lo grupos para conciliar resultados.

CASO N°6: COSTO VOLUMEN
UTILIDAD

Empresa de Servicios

La Empresa EL CORTE S.A. dedicada a la actividad de
peluquería desea con los datos propuestos, determinar la
situación actual mediante la utilización de
análisis financieros, tomando como base la estructura del
costo empresarial, de la siguiente manera:

1. Cuenta con 7 trabajadores que laboran 48 horas a la
   semana (de lunes a sábado), durante 51 semanas del
   año. Perciben una remuneración de S/.5.00 por
   hora.
2. La depreciación del equipo, muebles y
   enseres tiene un costo de S/.2,500 anuales.
3. El alquiler mensual es de S/.650

En la actualidad, la empresa cobra por sus servicios
S/.8.00 (por corte de cabello). Cada trabajador utiliza media
hora para atender un corte de cabello.

La empresa desea determinar lo siguiente.

1. Determinar el margen de contribución por
   trabajador
2. Determinar el punto de equilibrio de la
   peluquería
3. Hallar la utilidad de la empresa al 100% de su
   capacidad de servicios.
4. Suponiendo que el alquiler mensual se determine
   tomando S/.250 en vez de la cuota fija mensual de S/.650 ,
   además 10% de incremento por corte de cabello (sobre
   los ingresos).Calcular el nuevo punto de equilibrio de la
   empresa.
5. Olvidándonos de los datos anteriores,
   suponga que a cada trabajador se les diera una
   comisión del 50}% de los ingresos en vez de pagarles
   por hora ¿Cómo se determinaría el punto
   de equilibrio?

CASO N°7:COSTO VOLUMEN UTILIDAD

Empresa Industrial

En el mes de mayo de 1997, la empresa industrial
CARDIGAN S.A. presenta el costo de producción
siguiente:

– Materia
Prima : S/. 156,000

– Mano de Obra : S/. 180,000

– Materia Prima
Indirecta : 10% del material directo

– Mano de Obra Indirecta : 20% de la mano de obra
directa.

– Otros gastos Indirectos : S/. 60,000

Los costos operativos son :

– Gastos de Venta : S/. 3.00 por unidad

– Gastos de Administración : 15% de las
Ventas

El precio incluye 30% de utilidad .

Además de la materia prima variable por naturaleza,
considerar también como tal el 30% de la mano de Obra, 20%
de los gastos de venta, 10% de mano de obra indirecta y el 5% de
otros gastos indirectos.

El volumen de producción y de ventas fue de
19,500 unidades.

Determinar lo siguiente:

1. El punto de equilibrio
2. Determinar la utilidad de la empresa si se vendieran
   6,000 más que el punto de equilibrio.

CASO N° 8:COSTO VOLUMEN
UTILIDAD

Empresa Comercial

La empresa comercial SANDOVAL TRUMPET S.A., estudia la
posibilidad de comercializar tres tipos de productos de
características similares (ceras para distinto tipo de
piso), para lo cual se hace necesario contar con una
inversión significativa, ya que con sus recursos propios,
que ascienden a S/.30,000, sería insuficiente cubrir, por
ello tendría que acceder a un préstamo de
S/.20,000, pagadero en 2 años.

El proyecto
sólo sería beneficioso si alcanza una utilidad
después de Impuesto a la
Renta del 20% de la inversión. La tasa del referido
Impuesto es del 30%. Asimismo, la empresa cuenta con la siguiente
información:

Los dos primeros productos alcanzarían el 50%
de las Ventas, distribuyéndose en 20% para "El Espejo" y
30% para "As de Luz".

Además se estima que los costos fijos
serán de S/.41,000.

Se pregunta: Qué cantidad se deberá vender
de cada producto para lograr lo esperado?

CASO N° 9: COSTO VOLUMENT
UTILIDAD

Empresa Industrial

La empresa industrial NEW ADVENTURE IN HI FI S.A.
estando en el mes de marzo de 200X necesita proyectar
determinados datos para el próximo trimestre, con la
información que a continuación se
describe:

1. La materia prima a consumir representa el 30% del
   costo de producción.
2. La depreciación anual es de S/.90,000. El
   80% corresponde al área de
   producción.
3. Entre gastos de mantenimiento, lubricantes,
   alquileres y otros, se estiman durante el trimestre en
   S/.10,000.
4. La planilla de salarios mensual asciende a
   S/.15,000.
5. Las pólizas de seguros contra accidentes
   de trabajo y seguridad de la planta se pagaron totalmente en
   el me de enero de 200X por S/.60,000 (abarca todo el
   ejercicio 200X).
6. Con respecto a los gastos de venta y
   administrativos expresados en porcentaje representan el 12% y
   15% de las ventas, respectivamente.
7. En la planilla de sueldos, el monto mensual es de
   S/.75,000. Corresponde al departamento de producción
   el 25%
8. El costo operativo equivale al 50% del costo de
   producción.

Dados estos datos y para proceder a reclasificar la
información a costos empresariales se debe tener en cuenta
como costo variable lo siguiente:

• 40% de la mano de obra
• 50% de la mano de obra indirecta
• 60% de otros gastos indirectos de
  fabricación
• 15% de gasto de ventas

Se pide determinar:

1. El punto de equilibrio
2. El punto de cierre
3. El margen de seguridad

REFERENCIAS
DOCUMENTALES

Fuente: Separata de Contabilidad de
Gestión III, 2004. Contabilidad de Costos

un enfoque gerencial.- Octava Edición, 1996.
Horngren Charles T.

Lectura:
Costo-Volumen-Utilidad. pp. 21-41.-Relación Costo-
Volumen- Utilidad.pp.59-95.

UNIDAD IV
– TECNICAS DE COSTEO VARIABLE Y COSTO BASADO EN LAS ACTIVIDADES
(ABC)

La competencia en el mundo de los negocios exige
utilizar nuevas técnicas para analizar los resultados. Los
empresarios exigen información interna con la finalidad de
tomar decisiones.

Esta unidad temática contiene un análisis
comparativo de los costros tradicionales con el costeo variable y
luego con el costo basado en las actividades.

CONTENIDOS
PROCEDIMENTALES

• Formula cuadro comparativo de los resultados
  obtenidos por el método de costeo directo y
  absorción
• Diseña procesos de negocio, actividades
  primarias, actividades de apoyo y tareas
• Prepara lista de actividades y compara actividades
  que agregan valor y las que no agregan valor
• Establece un cuadro de medidas y/o
  inductores
• Elabora cuadro comparativos de los resultados
  obtenidos por costeo basado en las actividades y el
  tradicional

CONTENIDOS
ACTITUDINALES

• Valora la utilidad de la técnica de costeo
  basada en las actividades (ABC) y ventajas competitivas para
  la determinación de resultados confiables en la toma
  de decisiones.

CONTENIDOS CONCEPTUALES

TEMA Nº 8: Técnica de Costeo Variables y
Análisis comparativo con el Costeo por
Absorción

TEMA Nº 9: Costos Basado en las Actividades y
Comparación con el Costeo Tradicional

DIAGRAMA DE CONTENIDOS

TEMA Nº 8 –
TÉCNICA DE COSTEO VARIABLES Y ANÁLISIS COMPARATIVO
CON EL COSTEO POR ABSORCIÓN

1. COSTEO DIRECTO O VARIABLE Y COSTEO POR
ABSORCION

El principal punto de diferencia entre los dos
métodos de costeo está en el tratamiento de los
costos indirectos de fabricación fijos. Los defensores del
costeo por absorción sostienen que todo los costos de
fabricación, variables o fijos, son parte del costo de
producción y deben incluirse en el cálculo de
los costos unitarios del producto. Afirman que la
producción no puede realizarse sin incurrir en costos
indirectos de fabricación fijos .

Los defensores del costeo directo afirman, por lo
contrario, que los costos del producto deben asociarse al volumen
de producción. Sostienen que los costos indirectos de
fabricación fijos se incurrirán aun sin
producción. Los proponentes de esta técnica
insisten en que los costos indirectos de fabricación fijos
son, en esencia, un costo del período relacionado con el
tiempo y no tienen beneficios futuros y son en consecuencia, un
costo no inventariable.

El costeo por absorción es un método para
costear productos en el cual los gastos indirectos de
producción fijos están incluidos en los costos
inventariables.

El costeo variable es un método de costeo de
productos en el cual los gastos indirectos de producción
fijos se excluyen de los costos inventariables.

Tanto el costeo por absorción como el costeo
variable o directo aplican los costos de
producción variables a lo productos. Sin embargo, como
se muestra en el
gráfico(V:1), el costeo variable considera a los gastos
indirectos de producción fijos como un costo del
período que se debe cargar de inmediato contra las ventas
en lugar de ser un costo del producto que se conserva como
inventario y que se carga contra las ventas más adelante,
como parte del costo de las mercancías
vendidas.

GRÁFICO V1.

COMPARACIÓN DEL FLUJO DE LOS COSTOS

Costeo por Absorción

Costeo Variable

"Según se producen las mercancías los
costos se aplica" al inventario, normalmente mediante el uso de
costos unitarios.

Ejemplo de comparación de los métodos
de costeo directo y de absorción cuando se usan costos
estándares.

Para hacerse una comparación adecuada de los
procedimientos de costeo directo y de costeo de absorción
utilizaremos un ejemplo cuando se usa los costos; el cual el cual
lo observaremos mejor en el gráfico V.2

Al analizar el gráfico V.2 se observa:

• En el costo directo, el inventario final se valora
  a una cifra menor porque, solamente se cargan al producto los
  costos directos.
• La utilidad neta en mayo con el costeo directo es
  de $36,000.00 menor que con el costeo de absorción por
  que no se ha incluido ninguno de los costos fijos(
  periódicos) en el inventario final.
• En el concepto de costeo directo, el costo de
  ventas( costos directos) y la utilidad marginal varían
  directamente con el volumen de ventas cuando los costos fijos
  y variables son estables. De aquí que en un aumento en
  el volumen de ventas( sin cambio en el precio de venta)
  tendrá como resultado un aumento correspondiente en
  las utilidades. En el gráfico, las ventas aumentaron
  al 50% en junio. Obsérvese que el total de los costos
  directos (costo de ventas) fue de $260,000.00 en mayo y de
  $390,000.00 en junio, o un aumento del 50%.
• Con el costeo de absorción, aun cuando las
  ventas aumentaron el 50% en junio, la utilidad bruta en
  ventas solamente aumentó aproximadamente el 30%, lo
  cual da lugar a la crítica del costeo de
  absorción de que este resultado parece más
  irreal y confunde a la gerencia en su intento de comprender y
  usar los datos de los estados de contabilidad. Las ganancias
  no son creadas por la mera producción; sólo
  cuando los artículos producidos han sido convertidos
  en ingresos por medio de las ventas se presenta a un cuadro
  realista.
• Una manera alterna de la forma de
  presentación del estado de ganancias y pérdidas
  por el método de costeo directo, en forma abreviada
  sería:

2. VENTAJAS Y DESVENTAJAS DE COSTEO
DIRECTO:

La Nacional Association of Accountans ha favorecido por
mucho tiempo el uso del costeo directo y desde 1936 ha emitido
informes de
investigación y otras publicaciones destacando las
ventajas del costeo directo.

a) Principales ventajas del costeo
directo:

Planeación operativa: El costeo directa
facilita la compilación de datos relacionados con la
planeación de la utilidad que los departamentos de costos
siempre han desarrollado, con frecuencia a un gran costo de
tiempo y esfuerzo. Los datos fácilmente disponibles sobre
costo variable y margen de contribución, permiten
respuestas rápidas a los aspectos de decisiones de costo
que la gerencia de tomar cada día, como la
instalación de una nueva máquina o de un centro
especial de costos.

Análisis del costo- volumen – utilidad o del
punto de equilibrio: La gerencia ocupa de manera continua
gran cantidad de aplicaciones de este tipo en las operaciones
diarias de una compañía manufacturera. La mayor
parte de las decisiones gerenciales se relacionan al costo, y es
esencial una comprensión de estas relaciones.