Normas Ecuatorianas de Contabilidad N°11

Instrucciones de
Ubicación:

NEC: La información referente al contenido
de las primeras 15 NECs (Normas Ecuatorianas de Contabilidad),
las ubicará en la hoja directriz de las Actualizaciones
11, 12 y 13, que se encuentra en la sección NIC de la
carpeta. Siguiendo las instrucciones de la sección
ÍNDICE, proceda a grabar el contenido del disquete No. 4
en el disco duro de su computador.

Título general de la obra:
Actualización Contable

Título de ésta norma:
NEC No. 11: Inventarios

Original en inglés: International Accounting
Standard

Base legal:

Registros Oficiales No: 270 del 06-09-99. y 273 del
09-09-99

Resoluciones : FNCE-01-09-92 y FNCE-07-08-99
(Federación Nacional de Contadores)

JB-99-152 (Superintendencia de
Bancos)

99-1-3-3 (Superintendencia de
Compañías)

140-27-08-99 (Servicio de Rentas
Internas)

International Federation Of
Accountants

International Accounting Standards
Committee

Primera Edición : En Recurso Informático
1999/2000

Revisión y Edición:
Corporación Edi-Abaco Cía.
Ltda.

Revisión Técnica:
Geovanny Córdova J.

Textos: Margoth Cornado
V.

Diseño Gráfico y
Diagramación: Róbynson Coronado
V.

Tiraje: 1.000 copias Editado en
Ecuador

Derechos reservados. Prohibida la reproducción
total o parcial de la Obra, por cualquier medio:
fotomecánico, informático o audiovisual, sin la
autorización escrita de los propietarios de los Derechos
Intelectuales.

ISBN-9978-95-009-5 Registro Nacional de
Derechos de Autor: 009508

ACERCA DE ESTA
EDICIÓN:

En la presente edición, Corporación
Edi-Ábaco Cía. Ltda, ofrece el contenido de las
Normas Ecuatorianas de Contabilidad de la NEC 1 a la 15, conforme
a los textos originales del Instituto de Investigaciones
Contables del Ecuator, órgano técnico de la
Federación Nacional de Contadores.

Se ha rediagramado íntegramente la
presentación del texto, para facilitar la
utilización y comprensión del mismo, y se han
corregido errores tipográficos.

Para las siguientes ediciones se tiene previsto
incluir un valor agregado, pues incluirán un cuadro
comparativo de las diferencias importantes respecto a las NIC y
se anhela incluir ejercicios de
aplicación.

El Editor

INVENTARIOS

Esta Norma, ha sido desarrollada con referencia a la
Norma Internacional de Contabilidad NIC 2, revisada en 1993. La
Norma se muestra en tipo cursivo, y debe ser leída en el
contexto de la guía de implantación de esta Norma.
No se intenta que las Normas Ecuatorianas de Contabilidad se
apliquen a partidas inmateriales.

Objetivo

El objetivo de esta Norma es prescribir o señalar
el tratamiento contable para inventarios bajo el sistema de costo
histórico. Un tema primordial en la contabilidad de
inventarios es la cantidad de costo que ha de ser reconocida como
un activo y mantenida en los registros hasta que los ingresos
relacionados sean reconocidos. Esta Norma proporciona
guías prácticas sobre la determinación del
costo y su subsecuente reconocimiento como un gasto, incluyendo
cualquier disminución a su valor neto de
realización.

También brinda lineamientos sobre las
fórmulas de costeo que se usan para asignar costos a
inventarios.

Alcance

1. Esta Norma debe ser aplicada por todas las
empresas en los estados financieros preparados en el contexto del
sistema de costo histórico en la contabilidad de
inventarios que no sean:

a) el trabajo en proceso que se origina
bajo los contratos de construcción incluyendo
contratos de servicios directamente relacionados (los que
serán tratados en una Norma específica sobre
contratos de construcción);
b) instrumentos
financieros.
c) inventarios de productores de ganado, de
productos forestales y de agricultura, y depósitos de
mineral en la medida que son cuantificados a su valor neto de
realización de acuerdo con prácticas bien
establecidas en ciertas industrias.

2. Los inventarios a que se refiere el párrafo 1
(c) son cuantificados a su valor neto de realización en
ciertas etapas de producción. Esto ocurre, por ejemplo,
cuando las cosechas en la agricultura ya han sido levantadas o
los depósitos de mineral han sido extraídos y la
venta está asegurada bajo un contrato a futuro o una
garantía del gobierno, o cuando existe un mercado
homogéneo y hay un riesgo insignificante de dejar de
vender. Estos inventarios se excluyen del alcance de esta
Norma.

Definiciones

3. Los siguientes términos se usan en esta
Norma con el significado que se indica en cada
caso:

Los inventarios son activos:

a) retenidos para su venta en el curso
ordinario de los negocios;
b) en el proceso de producción para
dicha venta; o
c) en la forma de materiales o suministros
que serán consumidos en el proceso de
producción o en la prestación de
servicios.

Valor neto realizable es el precio
estimado de venta en el curso ordinario de los negocios menos los
costos estimados de terminación y los costos estimados
necesarios para hacer la venta.

4. Los inventarios abarcan las mercancías
compradas o retenidas para vender incluyendo por ejemplo
mercancía comprada por un detallista y retenida para
vender, o terrenos y otras propiedades retenidas para vender. Los
inventarios también abarcan bienes producidos o trabajos
en proceso de producción por la empresa, e incluyen
materiales y suministros en espera de uso en el proceso de
producción. En el caso de un proveedor de servicios los
inventarios incluyen el costo del servicio como se describe en el
párrafo 13, por el cual la empresa aún no ha
reconocido el ingreso relacionado.

Cuantificación
de Inventarios

5. Los inventarios deben ser cuantificados al
más bajo de su costo y su valor neto de
realización.

Costo de Inventarios

6. El costo de inventarios debe comprender todos los
costos de compra, costos de conversión y otros costos
incurridos para traer los inventarios a su presente
ubicación y condición.

Costo de Compra

7. Los costos de compra de inventarios comprenden el
precio de compra, derechos de importación y otros
impuestos (distintos de los que son recuperables por la empresa
de parte de las autoridades fiscales) y transporte, manejo y
otros costos directamente atribuibles a la adquisición de
productos terminados, materiales y servicios. Los descuentos por
pronto pago, bonificaciones y otras partidas similares se deducen
en la determinación de los costos de compra.

Costo de Conversión

8. Los costos de conversión de inventarios
incluyen costos directamente relacionados a las unidades de
producción tales como la mano de obra directa.
También incluyen una asignación sistemática
de gastos indirectos de producción fijos y variables que
se incurren al convertir los materiales en productos terminados.
Los gastos indirectos de producción fijos son aquellos
costos indirectos de producción que permanecen
relativamente constantes, independientemente del volumen de
producción tales como la depreciación y el
mantenimiento de edificios de la fábrica y de equipo y el
costo de administración y dirección de la
fábrica. Los gastos indirectos de producción
variables son aquellos costos indirectos de producción que
varían directamente, o casi directamente con el volumen de
producción, tales como materiales indirectos y mano de
obra indirecta.

9. La asignación de gastos indirectos de
producción fijos a los costos de conversión se basa
en la capacidad normal de las instalaciones de producción.
Capacidad normal es la producción que se espera sea
lograda en promedio durante un número de períodos o
épocas bajo circunstancias normales, tomando en cuenta la
pérdida de capacidad resultante de los planes para
mantenimiento. El nivel real de producción puede ser usado
si se aproxima a la capacidad normal. La cantidad de gastos
indirectos fijos asignados a cada unidad de producción no
es aumentada como una consecuencia de baja producción o de
la planta fuera de servicio. Los gastos indirectos no asignados
son reconocidos como un gasto en el período en que fueron
incurridos. En períodos de producción normalmente
alta, la cantidad de gastos indirectos fijos asignada a cada
unidad de producción es disminuida, de modo que los
inventarios no sean cuantificados por arriba del costo. Los
gastos indirectos de producción variables son asignados a
cada unidad de producción sobre la base del uso real de
las instalaciones de producción.

10. Un proceso de producción puede dar como
resultado que se esté produciendo más de un
producto simultáneamente. Este es el caso, por ejemplo,
cuando se producen productos conjuntos o cuando hay un producto
principal y un subproducto. Cuando los costos de
conversión de cada producto no son identificables
separadamente éstos se asignan entre los productos sobre
una base consistente y racional. La asignación puede ser
basada por ejemplo en el valor relativo de ventas de cada
producto ya sea en la etapa del proceso de producción en
que los productos se vuelven identificables por separado, o a la
terminación de la producción. La mayoría de
los subproductos por su naturaleza son de poca importancia
relativa. Cuando este es el caso a menudo son cuantificados a su
valor neto de realización y este valor se deduce del costo
del producto principal. Como resultado, la cantidad de registro
del producto principal no es sustancialmente diferente de su
costo.

Otros Costos

11. Otros costos se incluyen en el costo de inventarios
sólo en la medida en que son incurridos para traer los
inventarios a su presente ubicación y condición.
Por ejemplo puede ser apropiado incluir en el costo de
inventarios los gastos indirectos que no sean de
producción o los costos de diseñar productos para
clientes específicos.

12. Algunos ejemplos de costos excluidos del costo de
inventarios y reconocidos como gastos en el período en que
fueron incurridos son los siguientes:

a) cantidades anormales de materiales
desperdiciados, mano de obra, u otros costos de
producción;
b) costos de almacenamiento, excepto que esos
costos sean necesarios previamente en el proceso de
producción en una etapa más avanzada de
producción;
c) gastos indirectos administrativos que no
contribuyen a traer los inventarios a su presente
ubicación ni condición; y
d) Costos de venta.

Costo de Inventarios de un Proveedor de
Servicios

13. El costo de inventarios de un proveedor de servicios
consiste primordialmente en la mano de obra y otros costos del
personal directamente encargado de proporcionar el servicio,
incluyendo al personal de supervisión y los gastos
indirectos atribuibles. La mano de obra y otros costos
relacionados con ventas y personal administrativo en general no
se incluyen, pero son reconocidos como gastos en el
período en que se incurren.

Técnicas para la Cuantificación del
Costo

14. Si los resultados se aproximan al costo, pueden
usarse por conveniencia las técnicas para la
cuantificación del costo de inventarios tales como el
método de costo estándar, o el método de
detallistas. Los costos estándares toman en cuenta los
niveles normales de eficiencia y utilización de la
capacidad. Son regularmente revisados y si es necesario
modificados a la luz de las condiciones actuales.

15. El método de detallistas es usado
frecuentemente en la industria de menudeo para cuantificar
inventarios numerosos de artículos con rápida
rotación, que tienen márgenes similares y para los
cuales no es práctico usar otros métodos de costeo.
El costo del inventario se determina reduciendo del valor de
venta del inventario, el porcentaje apropiado de margen bruto. El
porcentaje usado toma en consideración el inventario que
ha sido rebajado por debajo de su precio original de venta. A
menudo se usa un porcentaje promedio para cada departamento de
menudeo.

Fórmulas de
Costeo

16. El costo de inventarios de partidas que no son
ordinariamente intercambiables y de bienes o servicios producidos
y segregados para proyectos específicos debe ser asignado
usando la identificación específica de los costos
individuales.

17. La identificación específica de costos
significa que se atribuyen costos específicos a partidas
identificadas de inventario. Este es el tratamiento apropiado
para partidas que son segregadas para un proyecto
específico, independientemente de si han sido compradas o
producidas. Sin embargo cuando hay grandes números de
partidas de inventario que son ordinariamente intercambiables, la
identificación específica no es apropiada porque la
selección de partidas podría ser hecha para obtener
efectos predeterminados sobre la utilidad neta o pérdida
por el período.

18. El costo de inventarios distintos a los tratados
en el párrafo 16 debe ser asignado usando la
fórmula PEPS, (primeras entradas, primeras salidas), la de
costo promedio ponderado y UEPS, (últimas entradas,
primeras salidas).

19. La fórmula PEPS asume que las partidas del
inventario que fueron compradas primero son vendidas primero, y
consecuentemente las partidas remanentes en inventario al final
del período son aquellas compradas o producidas más
recientemente.

20. Bajo la fórmula de costo promedio ponderado,
el costo de cada partida es determinado a partir del promedio
ponderado del costo de partidas similares al principio de un
período y el costo de partidas similares compradas o
producidas durante el período. El promedio puede ser
calculado en una base periódica, o al ser recibido cada
embarque adicional, dependiendo de las circunstancias de la
empresa.

21. La fórmula UEPS, (últimas entradas,
primeras salidas) asume que las partidas de inventario que fueron
compradas o producidas al último son vendidas primero, y
consecuentemente las partidas remanentes en inventario al final
del período son aquellas compradas o producidas
primero.

Valor Neto
Realizable

22. El costo de inventarios puede no ser recuperable si
dichos inventarios están dañados, si se han vuelto
total o parcialmente obsoletos, o si sus precios de venta han
bajado. El costo de inventarios puede también no ser
recuperable si han aumentado los costos estimados de
terminación o los costos estimados a ser incurridos para
efectuar la venta. La práctica de rebajar los inventarios
por debajo del costo al valor neto realizable, consistente con el
punto de vista de que los activos no deben ser asentados en
libros en exceso de las cantidades que se espera sean liquidadas
por su venta y uso.

23. Los inventarios generalmente son rebajados al valor
neto realizable en una base de partida por partida. En algunas
circunstancias sin embargo puede ser apropiado agrupar partidas
similares o relacionadas. Este puede ser el caso con partidas de
inventario que se relacionen con la misma línea de
productos que tienen propósitos similares o usos finales
parecidos, que son producidos y mercadeados en la misma
área geográfica, y no pueden ser evaluados en una
forma práctica por separado de otras partidas en esa
línea de productos. No es apropiado rebajar inventarios
basados en una clasificación de inventario, por ejemplo
productos terminados o todos los inventarios en una industria
particular o en un segmento geográfico. Los proveedores de
servicios generalmente acumulan costos respecto de cada servicio
por el que será cargado un precio de venta separado. Por
lo tanto cada uno de estos servicios es tratado como una partida
aparte.

24. Los estimados del valor neto realizable son basados
en la evidencia más confiable disponible al momento de
hacer los estimados en cuanto a la cantidad que se espera
liquiden los inventarios. Estos estimados toman en
consideración las fluctuaciones de precio o costo
relacionadas directamente con eventos que ocurren después
del final del período al grado en que tales eventos
confirmen las condiciones existentes al final del
período.

25. Los estimados de valor neto realizable
también toman en consideración el propósito
para el que se mantiene el inventario. Por ejemplo, el valor neto
realizable de la cantidad de inventario mantenido para satisfacer
ventas firmes o contratos de servicios, se basa en el precio del
contrato. Si los contratos de ventas son por menos que las
cantidades mantenidas en inventario, el valor neto realizable del
exceso se basa en precios generales de venta. Las pérdidas
contingentes sobre contratos de ventas firmes en exceso de las
cantidades mantenidas en inventario y las pérdidas
contingentes en contratos de compra firmes son tratadas de
acuerdo con la Norma Ecuatoriana de Contabilidad NEC No. 4
referente a Contingencias y Sucesos que Ocurren después de
la Fecha del Balance.

26. Las cantidades normales de materiales y otros
suministros mantenidas para uso en la producción de
inventarios no son rebajadas por debajo del costo si los
productos terminados en los que serán incorporados se
espera sean vendidos al costo o por encima de él. No
obstante cuando una baja en el precio de materiales es una
indicación de que el costo de los productos terminados
excederá al valor neto realizable, los inventarios de
materiales se rebajan. En este caso el costo de reemplazo puede
ser la mejor cuantificación disponible del valor neto
realizable de esos materiales.

Reconocimiento como
Costo y Gasto

27. Cuando los inventarios son vendidos la cantidad
en libros de esos inventarios debe ser reconocida como un costo
en el período en que el ingreso relacionado es reconocido.
La cantidad de cualquier rebaja de inventarios al valor neto
realizable y otras pérdidas de inventarios debe ser
reconocida como un gasto en el período en que ocurre la
rebaja o la pérdida.

28. El proceso de reconocimiento como un costo de la
cantidad en libros de inventarios vendidos resulta en la
identificación de costos e ingresos.

29. Algunos inventarios pueden ser asignados a otra
cuenta de activo, por ejemplo inventario usado como un componente
de propiedad, planta o equipo autoconstruidos. Los inventarios
asignados a otro activo en esta forma son reconocidos como un
gasto durante la vida útil de ese activo.

Revelación

30. Los estados financieros deben
revelar:

a) las políticas contables adoptadas
para cuantificar inventarios, incluyendo la fórmula de
costo usada;
b) la cantidad total en libros de
inventarios y la cantidad en libros en clasificaciones
apropiadas a la empresa;
c) la cantidad en libros de inventarios
registrada a su valor neto realizable;
d) la cantidad en libros de inventarios
dados en prenda como garantía de
pasivos.

31. La información sobre las cantidades en libros
mantenidas en diferentes clasificaciones de inventarios y el
grado de los cambios en estos activos es útil para los
usuarios de estados financieros. Las clasificaciones comunes de
inventarios son mercancía, suministros de
producción, materiales, trabajo en proceso y productos
terminados. Los inventarios de un proveedor de servicios pueden
simplemente ser descritos como trabajo en proceso.

32. Cuando el costo de inventarios es determinado
usando la fórmula UEPS de acuerdo con el tratamiento
permitido del párrafo 21, los estados financieros deben
revelar la diferencia entre la cantidad de inventarios
según se muestra en los estados financieros y cualquiera
de las dos siguientes:

a) la más baja de la cantidad
determinada de acuerdo al párrafo 18 y el valor neto
realizable; o
b) el más bajo del costo actual a la
fecha de los estados financieros y el valor neto
realizable.

33. Los estados financieros deben revelar ya
sea:

a) el costo de inventarios reconocido como
un gasto durante el período; o
b) los costos de operación,
aplicables a ingresos, reconocidos como un gasto durante el
período, clasificados por su
naturaleza.

34. El costo de inventarios reconocido como un gasto
durante el período consiste de aquellos costos previamente
incluidos en la cuantificación de las partidas de
inventarios vendidas y los gastos indirectos de producción
no asignados y cantidades anormales de costos de
producción de inventarios. Las circunstancias de la
empresa pueden también justificar la inclusión de
otros costos, como costos de distribución.

35. Algunas empresas adoptan una forma diferente para el
estado de resultados que tiene como consecuencia que se revelen
diferentes cantidades en vez del costo de inventarios reconocidos
como un gasto durante el período. Bajo este formato
diferente, la empresa revela las cantidades de costos de
operación, aplicables a ingresos por el período,
clasificados por su naturaleza. En este caso, la empresa revela
los costos reconocidos como un gasto por materias primas y de
consumo, costos de mano de obra y otros costos de
operación junto con la cantidad del cambio neto en
inventarios para el período.

36. Una rebaja en el valor neto realizable puede ser de
tal tamaño, incidencia, o naturaleza que requiera
revelación bajo los lineamientos de la Norma Ecuatoriana
de Contabilidad NEC No. 5 referente a Utilidad o Pérdida
Neta por el Período, Errores Fundamentales y Cambios en
Políticas Contables.

Actualización por
Inflación.

37. Los diferentes componentes del rubro Inventarios,
deben ser actualizados monetariamente, como consecuencia de la
pérdida de valor, originada por la inflación en el
país.

Hasta que se emita un nuevo pronunciamiento
específico relacionado con el ajuste integral de los
estados financieros por el cambio en el nivel general de precios,
los ajustes que sean necesarios para llevar los estados
financieros ajustados por inflación, deberán ser
aplicados de manera consistente en el criterio de ajuste por
inflación utilizado.

Fecha
Efectiva

38. Esta Norma Ecuatoriana de Contabilidad sustituye
el Pronunciamiento de Contabilidad Financiera No. 7
"Inventarios". Esta Norma es efectiva para los estados
financieros que cubren períodos que empiezan en o
después del 1 de enero de 1999. Se incentiva su
aplicación en fecha más temprana.

Autor:

Jackson García