Instituciones Financieras: Concesión, uso y control del crédito bancario en Cuba (página 2)

Una de las definiciones más completas aparece en
la Instrucción No 39/2006 del Banco Central de
Cuba donde se
concibe al crédito
como un activo de riesgo,
cualquiera que sea la modalidad de su instrumentación, mediante el cual la
institución financiera, asumiendo el riesgo de su
recuperación, provee o se compromete a proveer fondos u
otros bienes a un
determinado cliente o
garantiza frente a terceros el cumplimiento de obligaciones
contraídas por éste.

Tras analizar las definiciones anteriores se puede
resumir que la función
principal del crédito es poner a disposición de las
personas físicas o jurídicas, dedicadas a
actividades de producción, distribución y consumo, el
capital
solicitado, requiriendo que este capital encuentre un empleo
productivo; de manera tal que permita generar un beneficio, tanto
para el acreditado, permitiéndole proyectar el crecimiento
de su negocio, como para el acreditante, por las utilidades que
obtiene al prestar el dinero y
cobrar intereses [Weston, 2006].

Elementos del
crédito. Definiciones

El Manual de
Instrucciones y Procedimientos
del Banco Central de Cuba (BCC) muestra la
estructura de
un crédito. Los elementos considerados más
importantes son los siguientes:

El Acreedor: Representa la parte que concede el
Crédito. Es La persona, organización, organismo o
institución que provee el recurso económico,
monetario o dinero,
bienes, artículos o servicios.
Algunos autores lo conceptualizan como el Prestamista o
financiador. En la apertura del crédito en cuenta
corriente es también la Entidad de
Crédito.

El Sujeto de Crédito, Deudor o
Prestatario: Es la persona física o
jurídica que recibe el Crédito. También se
identifica como el Prestatario o Financiado y es la persona
física o jurídica que recibe el importe solicitado
con la obligación de devolver éste más unos
intereses que se van devengando y liquidando en el plazo
contratado.

Monto del Crédito: Cantidad de dinero
prestado. Se entiende como la cantidad de dinero o el valor de
bienes, artículos o servicios en que se concreta la
solicitud de crédito del usuario. El monto se establece a
partir del Plan de Inversión o sea la planificación en detalle de los recursos que se
solicitan en crédito o denominado también destino
de los recursos. El Plan de Inversión determina
también la forma de desembolso del crédito:
fecha(s) y monto(s) en dependencia de la ejecución de las
actividades.

Destino del Crédito: Uso que se
dará al Crédito.

Plazo: Tiempo que transcurre entre la
concesión y el pago del Crédito. Es el tiempo total
que toma a un usuario pagar el préstamo otorgado. Puede
descomponerse en plazos parciales de acuerdo a lo estipulado en
el contrato y/o
pagaré
respectivo.

Calendario de Pago: Es el cronograma de pagos que
se pacta o contrata para el retorno del monto o valor del
préstamo recibido, más los costos
financieros, intereses, comisiones y otros. Está en
función de la capacidad de pago del deudor, el cual
proviene de los ingresos totales
de la
organización. Expresado de otra manera, consiste en
calendarizar los momentos en que el usuario deberá hacer
sus pagos. Pueden ser semanales, quincenales, mensuales, anuales,
etc. Se debe estipular claramente la fecha, día, mes y
año en que se realizará el pago,
denominándose esta fecha de vencimiento o
vencimientos, final o parciales.

Garantía: Es todo activo que el usuario
beneficiario del crédito compromete a favor de la
organización prestataria para el caso de incumplimiento de
los Pagos por parte del usuario.

Amortizaciones: Forma, a través del tiempo
en que se pagará el crédito. La amortización es la parte de deuda del
préstamo y crédito ya reembolsado a la Entidad
Financiera con respecto a las condiciones pactadas.

Intereses: Es la cantidad que se deberá
pagar por el uso del Crédito, por tanto, refleja el valor
del dinero prestado. Para el acreedor es un ingreso y para el
deudor es un costo. El pago
por parte del deudor de una tasa o por ciento de Interés
sobre los saldos de préstamos es otra de las condiciones
importantes que debe de dejarse pactada en toda operación
de crédito. De la seguridad de su
pago dependerá la rentabilidad,
estabilidad y la no descapitalización.

Condiciones: Son las estipulaciones o compromisos
legales y administrativas que acompañan a los créditos y sobre las cuales el usuario debe
estar de acuerdo en su cumplimiento. Las hay especiales y
generales. Unas hacen referencia a las condiciones aplicables a
la mayor parte o a todos los créditos, tales como la
información financiera permanente y
oportuna y el mantenimiento
o resguardo de las garantías. Otras son aquellas
estipulaciones que se aplican sólo a determinados tipos de
negocios en
particular, casos de préstamos que requieran aumento de la
cobertura del riesgo con garantías de mayor valor, u otras
que pueden implicar un mayor control en
la
administración de la inversión y de la contabilidad
de un usuario.

Confianza: Es la consideración que tiene
el acreedor respecto a la solvencia moral y
económica del deudor.

Riesgo: Es la posibilidad de que no se recupere
el Crédito.

Fuentes de
financiamiento bancario. El Crédito Bancario y la
Línea de Crédito

Existen diversas fuentes de
financiamiento. Por su origen pueden clasificarse en internas
y externas; y por su plazo de vencimiento en a corto plazo y a
largo plazo.

Las principales fuentes de
financiamiento
a corto plazo son: Créditos Comerciales, Créditos
Bancarios, Pagarés, Líneas de Crédito,
Papeles Comerciales, Financiamiento por medio de las Cuentas por
Cobrar y Financiamiento por medio de los Inventarios.

El Crédito Bancario es un tipo de
financiamiento a corto plazo que las empresas obtienen
por medio de los bancos con los
cuales establecen relaciones funcionales.

Su importancia radica en que hoy en día es una de
las maneras más utilizadas por parte de las empresas para
obtener un financiamiento. Comúnmente son los bancos
quienes manejan las cuentas de
cheques de
la empresa y
tienen la mayor capacidad de préstamo de acuerdo con las
leyes y
disposiciones bancarias vigentes en la actualidad, además
de que proporcionan la mayoría de los servicios que la
empresa
requiera. Sin embargo y aunque la empresa acuda con frecuencia al
banco comercial en busca de recursos a corto plazo, debe analizar
cuidadosamente la elección de uno en particular. La
empresa debe estar segura de que el banco tendrá la
capacidad de ayudarla a satisfacer las necesidades de efectivo a
corto plazo que ésta tenga y en el momento en que se
presente.

Las ventajas del crédito bancario
están en correspondencia con la flexibilidad que el banco
muestre en sus condiciones, lo cuál lleva a más
probabilidades de negociar un préstamo que se ajuste a las
necesidades de la empresa y a su vez esto genera un mejor
ambiente para
operar y obtener utilidades. También permite a las
organizaciones
estabilizarse en caso de apuros con respecto al
capital.

Las desventajas guardan relación con las
condiciones que estrictamente el banco puede establecer y que
limitarían seriamente la facilidad de operación y
por ende actuar en contra de las utilidades de la empresa. A su
vez un crédito bancario acarrea tasas pasivas que la
empresa debe cancelar esporádicamente al banco por
concepto de
intereses.

El financiamiento mediante una Línea de
Crédito significa dinero siempre disponible en el
banco, pero durante un período convenido de antemano. La
línea de crédito es importante, porque el banco
está de acuerdo en prestarle a la empresa hasta una
cantidad máxima, dentro de un período determinado,
en el momento que lo solicite. Aunque generalmente no constituye
una obligación legal entre las dos partes, la línea
de crédito es casi siempre respetada por el banco y evita
la negociación de un nuevo préstamo
cada vez que la empresa necesita disponer de recursos.

La ventaja de este tipo de financiamiento
radica en que es un efectivo "disponible" con el que la empresa
puede contar y entre las desventajas se encuentran que
la empresa debe pagar un porcentaje de interés cada vez
que la línea de crédito es utilizada, este tipo de
financiamiento está reservado para los clientes
más solventes del banco, y en caso de darlo, el banco
puede pedir otras garantías antes de extender la
línea de crédito. Por otro lado existe la constante
exigencia a la empresa por parte del banco para que mantenga la
línea de crédito "Limpia", pagando todas las
disposiciones que se hayan hecho en su
concesión.

El Sistema
Financiero Cubano

En 1994, el sistema
financiero cubano[1]estaba integrado por el
Banco Nacional de Cuba -aún en su carácter de banco central y banco
comercial-, el Banco Popular de Ahorro, el
Banco Financiero Internacional, S.A., el Banco Internacional de
Comercio, S.A., y oficinas de representación de 2
bancos extranjeros: el ING Bank N.V. y el Netherlands Caribbean
Bank N.V.

A inicios del año 1995 se hacía más
evidente que las numerosas e importantes transformaciones
organizativas y normativas efectuadas y por producirse
posteriormente en la economía, demandaban una ampliación
y diversificación del sistema bancario
y financiero de Cuba capaz de enfrentar, además, el
establecimiento de una relación diferente con la comunidad
internacional en materia
comercial y financiera. Consecuentemente, se diseñó
e implementó, gradualmente, un sistema encaminado a
garantizar el funcionamiento de la economía cubana en las
nuevas circunstancias y en el marco de la estrategia antes
mencionada.

El trabajo
desarrollado en la introducción masiva de moderna tecnología de
procesamiento de
datos y en la superación profesional de directivos,
especialistas y técnicos de las instituciones
financieras así como de empresarios de otras entidades
nacionales, se sumó la ampliación de las
atribuciones de los bancos existentes y se crearon nuevos bancos
y entidades financieras no bancarias, al amparo de los
Decretos Leyes Nos. 172, dando paso a la creación del
Banco Central de Cuba, y el 173, sobre los bancos e instituciones
financieras no bancarias, en cuyos proyectos se
venía trabajando desde años anteriores.

El Banco Central de Cuba (BCC) se constituyó como
autoridad
rectora, reguladora y supervisora de las instituciones
financieras y de las oficinas de representación que
radican en el país, incluyendo aquellas que se establezcan
extraterritorialmente en las zonas francas y los parques
industriales. Sus objetivos
fundamentales consisten en emitir la moneda nacional y velar por
su estabilidad, proponer e implementar la política
monetaria del país y actuar como órgano rector
del sistema bancario y financiero, así como ejercer la
supervisión de las entidades integrantes
del mismo. De igual manera, está facultado para dirigir a
nombre y en representación del Estado y del
Banco Nacional de Cuba, toda negociación,
renegociación o conversión de la deuda externa que
éstos tienen contraída, respectivamente, con
gobiernos y bancos acreedores.

Se fijaron otros importantes objetivos de trabajo para
el Banco Central de Cuba como:

• Estructurar un sistema de pago ágil, seguro y
  eficiente.

• Lograr que el ahorro interno fluya fundamentalmente
  hacia las ramas de la economía en las que se obtengan
  los mayores rendimientos.

• Conforme a los requerimientos de política
  monetaria, mantener la política de crédito
  restrictiva sobre bases de análisis de riesgo y de
  tasas adecuadas de retorno, como parte integral de las
  medidas de saneamiento de las finanzas internas; e inducir a
  una mayor eficiencia la economía
  empresarial.

• Respaldar las gestiones de las empresas y entidades
  financieras cubanas para la obtención de
  créditos.

• Mantener informadas a las instituciones oficiales y
  bancarias internacionales sobre la evolución de la
  economía del país.

En 1998 se creó el Comité de Política Monetaria
con los siguientes objetivos:

• Asesorar al Ministro Presidente del Banco Central de
  Cuba y al Consejo de Dirección sobre cuestiones de
  política monetaria que requieran decisiones
  expeditas.

• Analizar, recomendar y tomar acuerdos dentro del
  límite de su competencia, sobre temas
  específicos relativos a la política monetaria y
  su vinculación con los demás componentes de la
  política económica del país, entre
  ellos: la programación monetaria y financiera, la
  regulación de la emisión y la liquidez, el
  régimen cambiario, la política de
  crédito y las tasas de interés pasivas y
  activas de los créditos domésticos en moneda
  nacional y extranjera.

• Elaborar dictámenes y presentar al Consejo de
  Dirección del Banco Central de Cuba propuestas de
  regulación del sistema de reservas internacionales y
  bancarias (encajes) y otras vinculadas al sistema monetario y
  financiero del país.

Se autorizó la ampliación de la gama de
servicios que ofrecen las instituciones bancarias entre los que
sobresale el uso de los certificados de depósito a plazo y
cuentas a plazo fijo en moneda libremente convertible, cuyas
tasas de
interés toman como referencia las del mercado
internacional.

Igualmente en ese año se creó el
Comité de Crédito del Banco Central de Cuba que
tiene, entre sus funciones
principales, la aplicación de los lineamientos de
política de crédito del país, así
como recibir, analizar y tramitar las propuestas presentadas por
los bancos comerciales, entre otras.

Instituciones que integran el Sistema
Financiero Cubano

Entre las instituciones que integran el sistema
financiero cubano se encuentran: Banco Central de Cuba (BCC) ,
autoridad rectora, reguladora y supervisora de las instituciones
financieras y de las oficinas de representación que
radican en el país, incluyendo aquellas que se establezcan
extraterritorialmente en las zonas francas y los parques
industriales.

Banco Nacional de Cuba (BNC), liberado de las funciones
de banca central y
de rector del sistema bancario, continuará existiendo con
el carácter de banco comercial, autorizado a ejercer
funciones inherentes a la banca universal, teniendo además
la función de registro,
control, servicio y
atención de la deuda externa que el Estado y el
propio Banco han contraído con acreedores extranjeros con
la garantía del Estado, como hasta el presente.

Banco de Crédito y Comercio
(BANDEC) está autorizado a ejercer funciones de banca
comercial o de múltiples servicios, constituyéndose
el sector empresarial en su principal centro de atención y
tiene como misión
proporcionar a sus clientes la máxima seguridad y
rentabilidad en la gestión
de sus recursos financieros, mediante un eficiente servicio
personalizado y contribuir, con una adecuada política de
colocación de pasivos, a la satisfacción de las
necesidades económicas y de desarrollo del
país.

Banco Popular de Ahorro (BPA) asumió funciones de
banca universal, extendiendo sus servicios al sector empresarial,
ampliando así el número de sucursales que prestan
servicios a ese sector. Continúa siendo el banco líder
de los clientes naturales en moneda nacional y en moneda
libremente convertible.

Banco Financiero Internacional, S.A. (BFI) en el
presente año arriba al XV aniversario de su
fundación. Desde su constitución hasta la fecha ha operado como
un banco comercial, con sucursales en las capitales de provincias
y principales polos turísticos del país, dirigido
en lo fundamental a prestar servicios a las entidades
jurídicas cubanas y extranjeras, asociaciones
económicas, empresas mixtas y a personas naturales
cubanas. Presta servicios de créditos a las empresas y
mantiene relaciones de corresponsalía con una amplia
red de bancos en
el extranjero.

Banco Internacional de Comercio, S.A.
brinda una amplia gama de servicios bancarios a entidades
cubanas, extranjeras y mixtas. Realiza operaciones en
moneda libremente convertible, fundamentalmente relacionadas con
el comercio
exterior, financiamientos y operaciones de compraventa de
moneda.

Banco Metropolitano, S.A. Tiene como objetivo
fundamental prestar servicios especiales de banca privada y
colateralmente operaciones lucrativas relacionadas con el negocio
de banca en moneda libremente convertible y moneda nacional,
así como operaciones comerciales a través del Banco
Internacional de Comercio, S. A. Sus principales clientes lo
forman el Cuerpo Diplomático acreditado en Cuba y firmas
extranjeras; extranjeros residentes, permanentes o temporales, en
el país y particulares cubanos.

Banco de Inversiones,
S. A. orienta sus actividades a la prestación de servicios
financieros especializados en materia de inversión,
canalizando hacia ella el ahorro externo. Extiende sus servicios
hacia el asesoramiento y preparación técnica de las
empresas cubanas; promueve sus proyectos de
inversión mediante la asesoría financiera
corporativa y comercial, la cobertura de riesgos
cambiarios y otras afines con sus atribuciones.

Casas de Cambio, S. A.
(CADECA) está facultada para ejecutar operaciones de
cambio de pesos por moneda libremente convertible, canje de
cheques bancarios, operaciones con tarjetas de
crédito y servicios relacionados con su actividad en
moneda extranjera, así como a fijar el tipo de cambio
aplicable en las operaciones que realice, actuando de esta forma
sobre bases estrictamente comerciales y de mercado.

FINCIMEX S.A. está autorizada, como
institución financiera no bancaria, a administrar y
gestionar tarjetas de crédito en la
República de Cuba y a gestionar y administrar las
remesas de ayuda familiar desde el extranjero hacia
Cuba.

Concesión,
uso y control de los créditos bancarios en
Cuba

Para analizar las especificidades sobre la
concesión, uso y control de los créditos bancarios
en Cuba se hace necesario hacer un bosquejo sobre los tipos y
modalidades de los créditos.

Tipos y Modalidades de
Créditos.

Entre los principales tipos de crédito se
encuentran los siguientes:

Crédito comercial: Cuando los proveedores
conceden a la empresa un crédito para financiar la
producción y distribución de bienes.

Créditos a la inversión: demandados por
las empresas para financiar la adquisición de bienes de
equipo, las cuales también pueden financiar estas
inversiones emitiendo bonos,
pagarés de empresas y otros instrumentos
financieros.

Créditos bancarios: son los que concede un banco
y entre los que se podrían incluir los préstamos;
créditos al consumo o créditos personales, que
permiten a los individuos comprar bienes y pagarlos a
plazos.

Créditos hipotecarios: destinados a la compra de
bienes inmuebles, garantizando la devolución del
crédito con el bien inmueble adquirido.

Créditos gubernamentales: son aquellos
créditos que reciben los gobiernos (centrales, regionales
o locales) al emitir deuda
pública.

Créditos internacionales: son los que concede un
gobierno a otro,
o una institución internacional a un gobierno, como es el
caso de los créditos que concede el Banco

Internacional para la Reconstrucción y el
Desarrollo o Banco Mundial
[Triana, 2008].

Los créditos pueden ser otorgados mediante las
siguientes modalidades:

• Crédito Simple

• Línea de Crédito

• Línea de Crédito Revolvente

• Descuento Comercial

• Arrendamiento Financiero

• Operaciones de Comercio Exterior e
  Interior

• Crédito Sindicado

Crédito Simple.

Por medio de este crédito el banco pone a
disposición del prestatario determinada cantidad de dinero
de la cual podrá disponer mediante cargos a la cuenta de
préstamos con abono a la cuenta corriente, de no poseer
cuenta corriente se ejecutará directamente con cargo a la
cuenta de préstamo y será recuperado en una o
varias amortizaciones parciales dentro del término de
vencimiento acordado en el acto de su
formalización.

Se destinará para facilitar operaciones de
compra-venta,
necesidades de capital de
trabajo e inversiones en activos fijos. Su
monto no excederá el 80% de los ingresos a obtener
incluido los subsidios, equiparables a ingresos, a que tiene
derecho el prestatario y deducidos los impuestos que
afecten los ingresos así como el pago de seguros en los
casos que proceda.

Línea de Crédito.

La línea de crédito significa dinero
siempre disponible en el banco, durante un período
convenido de antemano. Según los términos de la
clásica línea de crédito, el banco
está de acuerdo en prestar a la empresa hasta una cantidad
máxima, y dentro de cierto período, en el momento
que lo solicite (cuando "disponga del crédito"). Una vez
que se efectúa la negociación, el director de
finanzas no
tiene más que informar al banco que la empresa desea
"disponer" de determinada cantidad, firma un documento que indica
que la empresa dispondrá de esa suma, y el banco
transfiere fondos automáticamente a la cuenta de cheques.
Aunque por lo general no constituye una obligación legal
entre las dos partes, la línea de crédito es casi
siempre respetada por el banco y evita la negociación de
un nuevo préstamo cada vez que la empresa necesita
disponer de recursos.

El costo de la línea de crédito por lo
general se establece durante la negociación original,
aunque normalmente fluctúa con la tasa prima. Cada vez que
la empresa dispone de una parte de la línea de
crédito paga el interés convenido. Aunque no
disponga de cantidad alguna, la empresa conviene en mantener un
saldo de compensación calculado casi siempre como una
parte proporcional monto de la línea. Esto compensa al
banco por garantizar que los recursos estarán disponibles
cuando se les necesite.

La línea de crédito clásica no
está garantizada y se reserva para los clientes más
solventes del banco. Sin embargo, en algunos casos el banco puede
pedir aval o garantía colateral antes de extenderla. El
pago se efectúa haciendo lo que se llama "sanear el
periodo". Por lo general se exige a la empresa que mantenga la
línea de crédito "limpia", pagando todas las
disposiciones que se hayan hecho, por un periodo
específico de 30 días cada año. Sin embargo,
esto es negociable. Al finalizar el plazo negociado
originalmente, la línea deja de existir y las partes
tendrán que negociar otra si así lo
desean.

Línea de Crédito Revolvente.

El crédito revolvente es un compromiso legal por
parte del banco que lo obliga a prestar una cantidad
máxima específica por un periodo también
específico cada vez que lo requiera la empresa. El costo
se divide por lo general en dos partes. Cuando se negocia el
crédito revolvente, la empresa paga al banco una cuota de
compromiso, lo cual significa que, aun cuando la empresa no
llegue a utilizar el crédito, deberá pagar al banco
el 0.5 por ciento de la cantidad comprometida por cada año
en que el convenio esté en vigor. Cuando la empresa
dispone de una parte, comienza a pagar la tasa de
interés convenida por esa cantidad y continúa
pagando la tasa de compromiso por la parte que no utilice. El
vencimiento del crédito revolvente se fija de tal modo que
el préstamo se tiene que renovar con intervalos de algunos
meses durante el periodo de compromiso. En cierto sentido, el
préstamo de vueltas, gira periódicamente durante el
período de compromiso. Este período a menudo es de
más de un año. Por lo general, el crédito
revolvente se obtiene sin garantía; no se gravan el
inventario ni
las cuentas por cobrar. Con frecuencia la empresa conviene en
mantener cierto nivel mínimo de capital de trabajo, en
asegurar las mercancías y/o en no incurrir en otro adeudo,
como condición para obtener el crédito. El banco
establece estas y otras condiciones parecidas tratando de
asegurar la solvencia y liquidez del deudor y con ello el pago
del préstamo.

Las condiciones de pago del crédito revolvente
son negociables, igual que las de otros créditos, aunque
se acostumbra pagar globalmente al finalizar el periodo de
compromiso. Los buenos directores de finanzas pueden haber
negociado la renovación del compromiso antes de que
termine el periodo original. Así, la empresa no
tendrá que pagar el préstamo en esa fecha.
También puede arreglar desde el principio que el
crédito revolvente se pueda convertir en un
préstamo a plazo medio, a solicitud de la empresa. Esta
mayor flexibilidad ofrece la oportunidad de alargar el
vencimiento del crédito y la alternativa de negociar con
otros proveedores de recursos.

La línea de crédito de esta modalidad
puede ser lineal y decreciente. La forma lineal permite efectuar
tomas y retomas manteniendo como límite el importe
aprobado, mientras que en la decreciente las retomas van
disminuyendo el importe total aprobado hasta llegar a 0. Esta
modalidad de crédito se concederá a clientes en que
por la naturaleza de
la actividad que desarrollan no sea práctica y aconsejable
la aplicación de las variantes 1 y 2 (Crédito
Simple y Línea de Crédito). El mismo se
otorgará a aquellos clientes que demuestren
fehacientemente garantías que puedan respaldar esta
modalidad de crédito.

Las entregas de préstamos se efectuarán
mediante cargos a la cuenta de crédito y abono a la cuenta
corriente o cuenta corriente de financiamiento. Los plazos de
amortización se fijaran teniendo en cuenta el flujo de caja
del cliente, por lo que se podrán pactar pagos parciales.
Sobre este tipo de crédito deberá tenerse una
continua vigilancia en correspondencia con el comportamiento
del flujo de caja operativo del prestatario, debiendo observarse
un estricto cumplimiento de las fechas de vencimiento
pactadas.

Descuentos – Letra de
Cambio y Pagaré.

Como interpretación al concepto se puede decir
que es la concesión de un crédito cobrando
anticipadamente los intereses. Supone la movilización de
crédito antes de su vencimiento mediante la oportuna
deducción de los intereses, gastos producidos
por la financiación y el servicio prestado. Es una
operación por la que el banco anticipa el importe de
documentos de
comercio que le son entregados para ese fin con vía de
regreso contra el cliente en caso de impago [Fuentes,
2008].

Esta modalidad de crédito puede ser efectuada en
Moneda Nacional y MLC.

Los créditos devengarán intereses desde la
fecha de su otorgamiento hasta su total amortización. Los
intereses se calcularán sobre la base de los saldos
deudores de las cuentas de crédito, por lo que todas las
operaciones relacionadas con los financiamientos otorgados por
los Bancos, están sujetas al pago de intereses a partir de
la fecha de su contabilización.

Las tasas máximas de interés a aplicar por
los Bancos son aquellas que determine el Banco Central de Cuba,
como autoridad rectora en materia monetaria y financiera. Estas
tasas serán aplicadas en las operaciones de
financiamientos [Guerra, 2004].
Las tasas de interés vigentes para todas las operaciones
que se formalicen en moneda nacional se encuentran vigentes las
tasas de interés establecidas por la Resolución No.
59/99 del BCC y que son las siguientes:

Corto plazo………………………… ……….. 5%
simple anual

Mediano y largo plazo…………………… 7% simple
anual

Se podrán incrementar o reducir en un 2% anual
las tasas anteriores producto de
bonificaciones o recargos. Además se puede adicionar por
mora ya sea en préstamos a corto o largo plazo de un 2% a
un 4%.

Requisitos para la concesión del
financiamiento bancario.

Toda solicitud de financiamiento, servicio y de
modificaciones de los términos contratados, debe estar
acompañada de evidencia escrita. Para solicitar
financiamientos, el prestatario deberá reunir los
siguientes requisitos:

a) Estar constituido o inscripto en los registros
establecidos de acuerdo con su forma de propiedad.

b) Presentar el certificado de tenencia legal de
la tierra los
que realizan actividades agropecuarias.

c) En los casos que se requiera, estar autorizado por el
Banco Central de Cuba a operar en MLC.

d) Operar cuentas bancarias en la Sucursal donde se
solicita el financiamiento, excepto que se autorice prescindir de
este requisito por parte de la Dirección correspondiente de la Oficina Central
de BANDEC, para las operaciones en cualquier tipo de
moneda.

e) Presentar los nombramientos y firmas de los
funcionarios autorizados a contraer y pagar deudas por concepto
de préstamos.

f) Disponer de información contable y estadística confiables que el Banco le
solicite para la evaluación
del nivel de riesgo de sus financiamientos, según los
requerimientos de cada operación.

g) Mantener una correcta disciplina
financiera y de pagos.

h) Permitir al Banco realizar las comprobaciones
físicas a sus activos fijos y
circulantes y revisar documentos relacionados con la
utilización de los financiamientos y el estado de sus
garantías.

i) En los créditos de inversión, presentar
la documentación que posibilite la
evaluación del proyecto a
financiar, así como los documentos siguientes:
Certificación de la ONAT que acredita que el productor
está comprendido en la Ley Tributaria,
constancia de aprobación de la microlocalización de
la inversión y su aprobación por el CITMA. En los
créditos en MN se informarán las fuentes utilizadas
para la amortización de la deuda según se recoge en
la Resolución 30/98 del MFP.

k) Otros que el Banco solicite.

Principales
indicadores financieros aplicables a la solicitud del
crédito

La capacidad y capital de un solicitante de
crédito pueden ser evaluados utilizando índices
financieros como:

1. Razón de circulante.

2. Prueba del ácido o razón de solvencia
inmediata.

3. Rotación de cuentas por cobrar y
período medio de cobros.

4. Período medio de pago antigüedad de las
cuentas por pagar.

5. Rotación de inventarios.

6. Margen de utilidad neta
operativa [Demestre, 2005].

Los índices anteriormente descritos pueden
obtenerse de los estados
financieros que presenten los solicitantes de crédito.
No obstante, es necesario que estos sean comparados con otros de
años anteriores y/o con otras empresas del mismo ramo. Por
esta razón, deben solicitarse los estados financieros de
varios de los últimos años, para así
poder llegar a
conclusiones más precisas observando la tendencia de la
empresa a través de estas herramientas
de análisis y también en
relación con empresas del mismo ramo [López;
2008].

El prestatario presentará al Banco una pro forma
por cada destino, según lo siguiente:

• Solicitud de financiamiento para Capital de
  Trabajo-Actividad.

• Empresarial.

• Solicitud de financiamiento Actividades
  Agropecuarias.

• Solicitud de financiamiento para
  Inversiones.

• Solicitud de Arrendamiento Financiero
  (leasing).

• Solicitudes de Renegociación o
  Reestructuración.

La solicitud debe contener la información sobre
el financiamiento y los antecedentes necesarios.

La persona responsable del otorgamiento del
crédito, al tomar la decisión al respecto,
estará consciente del grado de riesgo, cuanto es el monto
del crédito que se pueda conceder y establecerá las
condiciones en que se aceptará su solicitud de
crédito. Por tanto, cualquier pérdida que hubiese
siempre y cuando esté comprendida entre los niveles de
riesgo estimados se pudiera considerar un hecho completamente
normal. Por consiguiente, en el cálculo de
la utilidad marginal que resulte de la venta adicional debe estar
contemplada la estimación de cualquier pérdida de
acuerdo al riesgo estimado.

Para realizar la evaluación de la solicitud del
Crédito se comprobará si el prestatario
reúne los requisitos establecidos. Se realizará un
examen detallado de la solicitud, evaluándose cada uno de
los aspectos contenidos en la pro forma de solicitud
correspondiente, solicitando al prestatario las informaciones
adicionales que se requieran para una completa evaluación
de la solicitud.

Es muy importante comprobar si los proveedores que
recibirán los recursos provenientes del préstamo
solicitado, se corresponden con los detallados en la solicitud y
si están incluidos en el objeto social del cliente a
operar con estos. De proceder, se valorará el
comportamiento de otros elementos cualitativos y cuantitativos a
partir de las informaciones contenidas en el Modelo
"Conozca a su cliente", de otras informaciones que se soliciten o
de visitas o inspecciones realizadas al cliente, que deben formar
parte del conocimiento
previo o posterior del Banco sobre el prestatario, que incluyen
fundamentalmente:

• Organización empresarial: objeto social
  definido, estructura organizativa funcional, nivel de
  dirección adecuado y principales ejecutivos, nivel de
  eficiencia de los sistemas de control interno e
  informáticos y resultados de las auditorias
  practicadas.

• Situación sectorial y de mercado: tiempo de
  permanencia en el mercado, productos o servicios
  fundamentales que produce el cliente, principalmente los que
  generan influencia positiva en la demanda interna o externa
  como, por ejemplo, las producciones terminadas que utilizan
  otras empresas como materias primas o se utilizan
  directamente para el consumo de la población, nivel de
  eficiencia en las relaciones con proveedores y clientes
  precisando si regularmente resultan afectados por cadenas de
  impagos, si presentan dificultades para la adquisición
  de las materias primas y materiales fundamentales o si sus
  principales clientes presentan situaciones financieras
  desfavorables, nivel de relaciones comerciales dentro del
  sector a que pertenecen, si se efectúan y aplican
  estudios de mercados periódicos, si se tienen en
  cuenta las fluctuaciones estaciónales de las ventas,
  si son afectados por algunas variables del mercado interno y
  externo y si se pueden cuantificar esas afectaciones,
  así como si cuentan con perspectivas favorables de
  funcionamiento.

• Recursos humanos: si el promedio de rotación
  de la fuerza laboral es aceptable, si están
  capacitados profesionalmente los especialistas, y si se
  realizan programas de capacitación
  periódicamente

• Situación económica y financiera: si
  el capital de trabajo es suficiente para cubrir las
  obligaciones corrientes, si se trabaja con pérdidas
  planificadas y si se reciben del estado los recursos
  correspondientes, si las pérdidas no planificadas
  pueden financiarse con recursos propios o ajenos, si la
  capacidad productiva es adecuada, si existen programas de
  mantenimiento preventivo, si están asegurados total o
  parcialmente los activos fijos, si se mantienen elevados
  niveles de recursos ociosos, si existen políticas de
  provisiones para garantizar las obligaciones, si se mantienen
  altos niveles de endeudamiento con el estado, con
  determinados proveedores o con otros bancos.

Ante la existencia de limitaciones que no permitan
proseguir con el análisis se devolverá la solicitud
al prestatario, señalando al dorso de la misma dichas
limitaciones. Se retendrá en el expediente de
financiamiento la copia de la solicitud, consignando en la misma
las aclaraciones antes señaladas y la palabra "DENEGADA".
Con los elementos anteriores, se confeccionará el Informe al
Comité de Crédito.

En caso de detectarse que el financiamiento se haya
utilizado en fines diferentes a los aprobados, o que el
prestatario incumpla otros términos y condiciones
establecidos en el contrato de préstamos con el Banco, se
procederá a recuperar la deuda con cargo a los recursos
que tenga disponible el prestatario en sus cuentas bancarias. De
resultar insuficientes los recursos disponibles al final del
día, la deuda no cobrada se considerará vencida,
procediéndose a la ejecución de las
garantías.

De comprobarse que la situación económica
y financiera del prestatario se ha deteriorado, con el riesgo de
que el préstamo no pueda ser pagado a su vencimiento, se
tomarán las siguientes acciones:

• La Dirección del Banco correspondiente, de
  conjunto con la Dirección del prestatario,
  analizará las causas que provocan el deterioro
  económico-financiero de este último.

• De proceder, el prestatario formalizará la
  renegociación o reestructuración de la deuda
  vigente con el Banco.

• De no proceder la renegociación o
  reestructuración de la deuda, el Banco puede
  suspender, disminuir o posponer las entregas pendientes o
  reducir el límite de crédito
  autorizado.

• De no ser suficientes las acciones señaladas
  anteriormente para que el prestatario pueda pagar el
  préstamo a su vencimiento, el Banco, de común
  acuerdo con el prestatario, debe recuperar anticipadamente la
  deuda con los ingresos que reciba este último a partir
  de ese momento en su cuenta de operaciones.

El control y seguimiento se ejercerá a partir de
la aprobación de los financiamientos y hasta su
liquidación, debiendo incluirse los siguientes
aspectos.

• Vigilancia del cabal cumplimiento de los
  términos y condiciones establecidos en el contrato del
  financiamiento autorizado y de los procedimientos
  establecidos por el Banco en las distintas etapas de la
  entrega y recuperación de los préstamos
  otorgados, incluyendo el cobro de las comisiones e intereses
  bancarios, según el cronograma de pagos
  autorizado.

• Cumplimiento del cronograma de ejecución en
  el caso de proyectos de inversiones.

• Comprobaciones físicas y documentarias para
  verificar el destino de los fondos otorgados.

• Verificación contable el respaldo material de
  los préstamos.

• Situación legal del cliente.

• Situación económica y financiera del
  cliente.

• Evaluación de las capacidades productivas y
  otras actividades del cliente, de conformidad con las
  condiciones pactadas con el mismo, a partir de sus propias
  informaciones.

• Situación actual de las garantías
  recibidas.

El Banco ejercerá el control y el seguimiento
sistemático de los financiamientos entregados mediante la
comprobación física y documentada de la
utilización de los mismos, así como el cumplimiento
de las condiciones acordadas en los contratos
correspondientes. El mecanismo de control de crédito queda
reflejado por las operaciones que llevan a cabo los bancos
centrales, que controlan el volumen de
créditos de la economía. Todas las operaciones
bancarias y los métodos
para controlarlas forman parte del sistema crediticio de un
país.

El seguimiento tiene entre sus objetivos detectar y
prevenir dificultades económicas y financieras del
cliente, garantizar la recuperación de los financiamientos
entregados y complementar el análisis y
clasificación trimestral de los activos de
riesgo.

Las instituciones financieras cubanas han creado los
mecanismos necesarios para el control de los créditos y
préstamos otorgados a las empresas; sin embargo, en muchas
ocasiones no se ejecuta eficientemente el control y esto
imposibilita detectar indisciplinas como la utilización
del financiamiento en fines diferentes a los aprobados o el
incumplimiento de términos y condiciones establecidos en
el contrato de préstamos con el Banco.

Conclusiones

• El crédito es una operación o
  transacción de riesgo en la que el acreedor
  (prestamista) confía a cambio de una garantía
  en el tomador del crédito o deudor (prestatario), con
  la seguridad que este último cumplirá en el
  futuro con sus obligaciones de pagar el capital recibido
  (amortización de la deuda), más los intereses
  pactados tácitamente (servicio de la
  deuda).

• Desde los inicios de los años noventa hasta
  la actualidad el sistema financiero cubano ha sufridos
  cambios en su estructura, lo que ha permitido un mejor
  funcionamiento y hemos logrado sobrepasar las condiciones
  adversas a que en materia económica se ve sometido
  nuestro país debido al bloqueo
  imperialista.

• Los créditos pueden ser otorgados mediante
  las siguientes modalidades: Crédito Simple,
  Línea de Crédito, Línea de
  Crédito Revolvente, Descuento Comercial, Arrendamiento
  Financiero, Operaciones de Comercio Exterior e Interior y
  Crédito Sindicado.

• Las instituciones financieras cubanas han creado los
  mecanismos necesarios para el control de los créditos
  y préstamos otorgados a las empresas; sin embargo, en
  muchas ocasiones no se ejecuta eficientemente el control y
  esto imposibilita detectar indisciplinas como la
  utilización del financiamiento en fines diferentes a
  los aprobados o el incumplimiento de términos y
  condiciones establecidos en el contrato de préstamos
  con el Banco.

Bibliografía

1. [Ayala, 2005]: Ayala Villegas, Sabino
(2005). "Los Créditos Financieros" disponible en http://www.gestiopolis.com/canales5/fin/loscrefinan/
.

2. [Bellido, 1998]: Bellido Sánchez,
Pedro. "Administración Financiera. Editorial
Técnico científico. Lima,
Perú.1998.

3. [Colectivo de autores, 2006]: Colectivo
de autores, Instituciones Mercados

Financieros, Selección
de temas, Editorial Félix Valera, La Habana,
2006.

4. [Fuentes, 2008]: Fuentes, Damaris.
"Modalidades del Crédito" disponible en

http://www.monografias.com/trabajos10/formulac/formulac.shtml

5. Manual de Instrucciones y Procedimientos
del Banco Central de Cuba: "Créditos".
Actualización Mayo, 2008.

6. Revista del
Banco Central de Cuba. Evolución del sistema financiero cubano
disponible en

7. [Weston, 1987]: Weston, T. Fred.
"Finanzas. Editorial Graw-Hill. México.
1999.

8. [Weston, 1999]: Weston, T. Fred. "Manual
de Administración Financiera".
Editorial Interamericana. España.
1999

9. [Weston, 2006]: Weston, T. F.
"Fundamentos de la Administración Financiera".

Volumen I, II, III y IV. Editorial
Félix Varela. La Habana, 2006.

Autora:

Lic. Fanny Molina Flores

Universidad Central "Marta Abreu" de Las
Villas

Facultad de Ciencias
Económicas

Departamento de Contabilidad y
Finanzas

[1] Tomado de:
http://www.cubagob.cu/deseco/banco/espanol/sistemabancario/bcc.htm.
Evolución del sistema bancario y financiero cubano.