Gerencia de la planificación financiera

Resumen

Una buena planificación financiera determina
cómo deben ser invertidos los recursos que generalmente
son escasos. Asimismo, el poseer un plan estratégico
sólido ha llegado a ser un requisito esencial para ganar
acceso a los fondos internacionales disponibles. La importancia
que tiene el plan estratégico financiero, es que
está limitado a analizar a la organización,
incluyendo sus fortalezas y debilidades, en el mediano plazo.
Producto de este análisis, los directores son capaces de
determinar la misión y los objetivos de la
organización, así como también las acciones
apropiadas para cumplirlos.

Palabras clave: Finanzas, Planificación
Financiera. Gerencia

ABSTRACT

Sound financial planning determines how resources should
be invested which are generally scarce. Also, have a solid
strategic plan has become a prerequisite to gain access to
international funds available. The importance of financial
strategic plan is that it is limited to analyzing the
organization, including its strengths and weaknesses, in the
medium term. Product of this analysis, managers are able to
determine the mission and goals of the organization, as well as
appropriate actions to meet them.

Key words: Financial ,Finanzas
Planificacion. Management

Introducción

Independientemente de cuál sea la
estrategia general de la empresa, desde el punto de vista
funcional, la gerencia financiera tiene la necesidad de abarcar
un conjunto de áreas clave derivadas del análisis
estratégico. Este análisis, representa un proceso
que requiere un estudio profundo y desmenuzado de las metas y
objetivos de la empresa, un análisis claro de su entorno
externo e interno, así como también, valorar los
activos intangibles de la organización. Con el primer
análisis, la directiva persigue minimizar los efectos
negativos de las fuerzas del ambiente y aumentar al máximo
sus impactos positivos. Lo que se quiere decir con esto es,
entender su impacto real y potencial sobre la
organización.

Asimismo, el análisis interno, tenderá a
identificar las fortalezas y debilidades de la
organización respecto de su competencia y a partir de
ellas, valorar su capacidad para capitalizar las oportunidades y
sortear exitosamente las amenazas externas. Derivado de ello,
surge la necesidad de contar con un sistema integral de
indicadores que ayude a la gerencia, medir y evaluar el
desempeño de la organización, que generalmente
abarcan la comparación de los coeficientes de
rentabilidad, con organizaciones similares en cuanto al nivel de
riesgo y la forma en cómo destinan sus
recursos.

Aún así, se hace necesario y prioritario
que la gerencia de planificación financiera, al evaluar el
diagnóstico de los resultados, no solo se centre en el
empleo de razones con las que busca conocer las tendencias y
situación de la organización en los ámbitos
de liquidez, endeudamiento, lucratividad y movilización de
los factores productivos, o lo que es igual, en los indicadores
financieros tradicionales, sino también, recurrir y
familiarizarse con el uso de metodologías de
análisis que permitan determinar el nivel de
creación o destrucción de valor financiero,
variable que persigue ir más allá de la
rentabilidad contable.

En este articulo se propone el autor de analizar
sucintamente, aspectos característicos, teóricos e
implicaciones inherentes a la gerencia de planificación
financiera, esto con el ánimo de aportar elementos para la
discusión del tema.

Desarrollo

Gerencia

Cuando se habla de gerencia y haciendo uso de los
legados de Robbins (1996) se entiende como el proceso de hacer
que las actividades sean terminadas con eficiencia y eficacia con
y a través de otras personas. Asimismo, Coulter (1996) la
define como aquel proceso de planeación,
organización, actuación y control de las
operaciones de la organización, que permiten mediante la
coordinación del campo humano y materiales esenciales,
alcanzar sus objetivos de manera efectiva y eficiente.

De estas dos definiciones anteriores, se deduce un
elemento común intrínsecamente vinculado a la
calificación del término, la eficiencia. Es
considerada como parte vital de la gerencia. Se refieren a la
relación entre los insumos y la producción. Si se
experimenta una mayor obtención en la producción de
igual cantidad de insumos, se ha incrementado la
eficiencia.

O lo que es lo mismo, al obtener la misma
producción con menos insumos, igualmente se habrá
incrementado la eficiencia. Como es menester que los directivos
empresariales tienen que tratar con recursos de entrada que son
escasos , se esmeran por hacer un uso eficiente de estos
recursos. Es así como, la gerencia se esfuerza en
minimizar el costo de los recursos. Es frecuente, la eficiencia
es definida como realizar bien las cosas. Sin embargo, no es
suficiente conformarse con ser eficiente. Ob. Cit
(1996)

Una gerencia eficiente debe ocuparse también de
garantizar que las actividades se completen, esto quiere decir,
busca la eficacia. En el momento que los gerentes alcanzan las
metas de su organización, se dice que son eficaces. La
eficacia puede ser descrita como hacer las cosas correctas y la
eficiencia se ocupa de los medios y la eficacia de los
fines.

La gerencia como proceso que permite la
realización de las actividades con eficiencia y eficacia;
ejerce diferentes funciones en una organización, en la que
se encuentran administrar, delegar, supervisar y coordinar todos
los recursos a través del proceso de planeamiento,
organización, dirección y control, a fin de lograr
objetivos establecidos. Ob.Cit (1996).

Ahora bien, gerencia es el proceso de especificar los
objetivos, las políticas que se convierten y los planes de
una organización para lograr objetivos, y la
asignación de recursos para poner los planes en
ejecución. Es el nivel más alto de la actividad
directiva, realizado generalmente por el equipo del cuadro
superior de la compañía y ejecutivo, proporcionando
la dirección total. Por lo que una estrategia en las
organizaciones debe ser apropiada para sus recursos, condiciones
económicas y objetivos. Su precursor Igor Ansoff, en los
años 70.

Thompson y Strickland (2004) definen la gerencia como el
proceso administrativo de crear una visión, así
como, implantar y ejecutar estrategias y después, con el
transcurso del tiempo, iniciar cualesquier ajustes correctivos en
la visión, los objetivos, la estrategia, o su
ejecución que parezcan adecuados.

Para Fred David (ob.cit), la gerencia es un enfoque
objetivo y sistemático que permite a la empresa asumir una
posición proactiva y no reactiva en el mercado en que
compite, para no solo conformarse con responder a los hechos, si
no influir y anticiparse a ellos.

El proceso de gerencia es la manera en la cual se define
sistemáticamente los lineamientos estratégicos, de
una empresa u organización, desarrollados en guías
detalladas de acción, a los que se les asigna recursos y
se plasman en documentos llamados planes. Francés
(ob.cit).

La gerencia estratégica está referida al
proceso de selección de políticas y estrategias de
acción administrativa, que permitan la maximización
de los resultados mediante la utilización apropiada de los
recursos organizacionales (Villegas, 1991). Thompson y Strickland
(2003:6) la definen como "el proceso administrativo de crear una
visión estratégica, así como implantar y
ejecutar dicha estrategia y después, con el transcurso del
tiempo, iniciar cualesquier ajustes correctivos en la
visión, los objetivos, la estrategia, o su
ejecución que parezcan adecuados".

El gerente, debe tener como función indispensable
la elaboración de planes estratégicos, para que de
esta manera se pueda proporcionar a la organización, una
información adecuada y útil para evaluar en forma
conveniente las posibilidades de obtener utilidades en el futuro
y que la empresa adquiera el mayor valor posible y de esa manera
se fortalezca.

El autor del presente artículo, considera
referirse de manera analítica al término
planificación, al respecto trae a colación
definiciones de varios autores, también con el
propósito de analizarlos como un aporte importante para el
mismo.

Según Koontz, (1958), la planificación es
una determinación consciente de acciones definidas para
alcanzar unos objetivos. Esta primera definición contiene
los componentes logro de objetivos basado en el emprendimiento de
acciones.

Asimismo, Ozbekhan, (1969) sostiene que la
planificación es un proceso de decisiones orientadas hacia
el futuro. En ésta, se incorpora el elemento decidir para
el porvenir, establece escenarios futuros.

Planificar es controlar el futuro, no sólo pensar
en él. Weick, (1969). El principal hecho relevante de esta
corta definición, es la posición insoslayable de
que la organización en el futuro se comportará en
concordancia con las acciones emprendidas. Se puede modificar a
conveniencia el porvenir de la empresa.

Del mismo modo, cuando definen el significado de la
planificación, muchos autores también asocian su
concepto con una preparación hacia el porvenir, en este
sentido Ackoff, (1970) define la planificación como un
proceso que se dirige hacia la producción de uno o
más estados deseados, situados en el futuro, que no es
probable que ocurran si no hacemos algo al respecto.

Por otro lado Sawyer, (1983) señala que
planificar es disponer de la acción con
anticipación, se caracteriza el elemento
previsivo.

Otros autores, Mintzberg (ob.cit) y Waters, (1985),
conciben la planificación como el proceso de relacionar
las metas de una organización, determinar las
políticas y programas necesarios para alcanzar objetivos
específicos en camino hacia esas metas y establecer los
métodos necesarios para asegurar que las políticas
y los programas sean ejecutados, o sea, es un proceso formulado
de planeación a largo plazo que se utiliza para definir y
alcanzar metas organizacionales.

En la anterior premisa se resalta la estrecha
vinculación e interdependencia entre los objetivos y los
métodos y definición de acciones.

Ahora bien, siguiendo con este análisis, Steiner,
(ob.cit) indica que la planificación es el proceso de
determinar cuáles son principales objetivos de una
organización y los criterios que presidirán la
adquisición, uso y disposición de recursos en
cuanto a la consecución de los referidos objetivos. Indica
igualmente, que estos objetivos, en el proceso de la
planificación, incluyen las misiones o propósitos,
determinados con anterioridad. Este autor incorpora el elemento
recursos, componente que será atendido en este trabajo y
su aplicación al caso en estudio.

Expuestas los anteriores conceptos y tomando los
elementos aportados en ellas, se define para efectos de este
artículo especial como planificación financiera, el
proceso metódico que relaciona la misión y
visión de una empresa, diseña políticas
financieras y acciones, dispone de los recursos pertinentes para
emplearlos en el camino hacia el logro del mejor futuro de manera
racional y, controlada, así como, de la consecución
de los altos objetivos de la organización.

Planificación
Financiera

Acerca de planificación financiera, es
considerada como un plan integrado, con previsiones sincronizadas
de manera sistemática, coordinadas y dirigidas por un ente
superior, su finalidad es dotar a la empresa de un plan para el
futiro a largo plazo o mediano, así como el
establecimiento de tareas y actividades para el logro de los
objetivos empresariales. Olsina (2009)

El experto referido expone que la planificación a
largo plazo está cimentada en el plan estratégico
de la organización, que es la expresión en
términos cuantitativos de los objetivos empresariales en
un lapso o tiempo perentorio. Sostiene que la
planificación finaciera tiene un carácter formal,
ya que debe estar plasmado y formalizado en un modelo financiero
que muestre la viabilidad del proyecto y que sea conocido e
internalizado por todos los miembros de la
organización.

En este orden de ideas, otro estudioso, Santandrew
(2000), sostiene que la planificación financiera es un
proceso continuo que abarca todos los aspectos de la empresa, es
una función básica de la dirección. El
principal objetivo de la planificación financiera es la
determinación del resultado y de las necesidades
financieras de las alternativas que se quieran
considerar.

Otra interesante definición de
planificación financiera es la sugerida por Weston
(2006) plantea que la planificación financiera
implica la elaboración de proyecciones de ventas, ingresos
y activos tomando como base estrategias alternativas de
producción y mercadotecnia, así como la
determinación de los recursos que se necesitan para lograr
estas proyecciones.

Sostiene que a planificación financiera es una
técnica que reúne un conjunto de métodos,
instrumentos y objetivos con el fin de establecer en una empresa
pronósticos y metas económicas y financieras por
alcanzar, tomando en cuenta los medios que se tienen y los que se
requieren para lograrlo. La planificación financiera es un
aspecto que reviste gran importancia para el funcionamiento y,
por ende, la supervivencia de la empresa. Ob.Cit
(2006).

Conclusiones

En la medida que la organización evoluciona y se
diversifica en un mayor número de actividades, ésta
corre el riesgo de concentrar mucho esfuerzo en los retos diarios
del manejo de las operaciones, descuidando sus objetivos a largo
plazo. La planificación financiera es la herramienta por
el cual la organización clarifica sus objetivos y
establece la prioridad de las acciones que se necesitan para
lograrlos.

Igualmente, por ser desarrollado a un nivel conceptual,
el plan financiero posee una debilidad inherente: no toma en
cuenta los recursos de la organización que están
disponibles para implementar el plan o la habilidad para obtener
nuevos recursos. Es por eso que la planificación
financiera debe ser integrada y llevada a cabo en conjunto con el
plan financiero, lo cual permite que la organización
convierta las acciones descritas en el plan estratégico en
figuras financieras medibles.

Bibliografía

Guía Unidad I. Tema 1 y 2. La Función
Financiera en el Contexto Empresarial. Cátedra:
Administración y Finanzas Corporativas. Ead
URBE.

Santandrew. E. (2000). Manual de Finanzas. Editorial
Gestión 2000.

Van Horne. J. (2002). Fundamentos de
administración financiera. Editorial Pearson
Education.

http://www.parksinperil.org/files/integrated_strategic_financial_spa.pdf

http://www.zeusconsult.com.mx/artrefpe1.htm

http://www.lalibreriadelau.com/lu/product_info.php?products_id=36556

http://www.soloeconomia.com/finanzas/financiera-funcion.html

http://www.cefa.com.mx/articulos/di37p28.html

http://www.filemaker.com/es/help/html/func_ref1.31.50.html

Autor:

Juan José Román Valero

Cursante de la Especialización en Gerencia de Las
organizaciones en la Universidad Dr. Rafael Belloso
Chacín. (URBE).

Magíster en Gerencia de las Finanzas y de los
Negocios. Universidad Yacambú.

(UNY).

Centro de Investigación de Ciencias
Administrativas y Gerenciales

UNIVERSIDAD

Rafael Belloso Chacín.

Monografias.com

Depósito Legal: PPX200102ZU2313 / ISSN:
1856-6189. Volumen X Edición No X – Año
XXXX